尽管本周市场的焦点集中在英伟达即将发布的财报以及美联储主席沃什在杰克逊霍尔年会上的讲话上，但股票衍生品交易员已提前行动，开始为11月美国中期选举前后可能出现的剧烈市场波动做准备。
追踪恐慌指数（VIX）的交易员发现，投资者对冲标普500指数波动风险的需求正在上升。数据显示，9月到期的VIX期货价格约为17.4，而10月和11月的合约价格分别攀升至19和19.7。这种远期价格高于近期价格的“上翘”现象，表明市场普遍预期随着大选临近，不确定性将显著增加。
历史数据也佐证了这一担忧。自1945年以来的统计显示，80%的中期选举年份实际市场波动率均高于前一年，平均增幅为3.5个点。特别是在白宫与国会由同一政党掌控的年份，波动率的平均增幅更是达到6个点。