Issue: 2024-25
Market Brief – 2024 Week 24
6月以来，多家船公司推出新航线，包括SeaLead重返美国、BAL恢复墨西哥服务，此前Ellerman已回归亚欧航线。中远海运与赫伯罗特也在跨太平洋及亚欧航线上积极布局新服务。市场情绪持续升温，TS Lines提交IPO申请，马士基上调全年盈利预期，进一步印证行业复苏趋势。当前市场态势类似2021年疫情牛市，但本轮上涨主因是红海危机打破供需平衡，并引发港口拥堵和集装箱设备短缺。
上海出口集装箱运价指数（SCFI）上周再涨4.6%，现货运费预计在8月前继续多轮上调，亚欧航线期货价格已创历史新高。租船费率同步飙升， reportedly CMA CGM为一艘TS Line的7000标箱新造船支付超10万美元/天的3个月期租金。
Source: Linerlytica
季节性需求高峰或延续至8月
集运市场紧张局面预计将持续至少三个月。根据过去15年美国港口货量数据分析，季节性出货高峰通常在8月见顶，今年月度集装箱货运量有望再增长5%至10%。当前强劲货量超出市场预期，叠加船舶运力和箱源紧张，将进一步加剧市场压力。
Source: Linerlytica
Freight Market Update: June 13, 2024
重点关注趋势
运营动态 - 加拿大
加拿大边境服务局（CBSA）与工会达成初步协议，涉及9000名员工，罢工风险解除。
海运 - 跨太平洋东行（TPEB）
跨太平洋货量持续高于去年同期，因好望角绕行及亚美港口拥堵导致结构性空班频发。
现货运价：6月各项普遍涨价均已落地，基于6-7月旺季状况，各东向门户将实施新一轮调价。 carriers 预计短期内涨价将持续且加速，亚洲出发船舶基本满载：西南航线已满，西北航线接近满舱。
固定运价：6月1日旺季附加费（PSS）已成功实施，6月15日将再次上调，并已预告7月进一步调整。
海运 - 远东西行（FEWB）
亚洲主要装货港普遍出现严重设备短缺，船公司正加快空箱调拨，但受好望角绕航影响，预计问题将持续数周。
亚洲港口拥堵严重，主因堆场利用率高、天气异常及船舶集中到港，导致作业效率下降、等待时间延长，部分船公司临时跳港以追赶船期。
市场需求强于往年，6月下半月运价再度上涨（每40尺柜增加1500-2000美元），推动力除消费需求外，还包括企业因交货周期延长而提前备货及抢舱位。
船公司计划将PSS提高至1000-1500美元/TEU，主要针对长期合约客户。
货主纷纷提前出货以规避运费上涨。若未提前订舱，几乎所有船舶均已满载。为确保尽早出运，更多船公司提供“优先出运”增值服务，优先安排设备与舱位。
建议尽早订舱、分批出货、尽快提空箱；紧急货物建议尽早选择优先出运服务。
海运 - 泛太西行（TAWB）
北欧需求稳定，船公司维持现有运价水平至7月。
德国南部、东部及内陆地区（奥地利、匈牙利、斯洛伐克）存在设备紧张问题。
西地中海主要港口拥堵、设备短缺及船期可靠性下降影响市场，船公司将从7月起实施GRI/PSS。
东地中海设备供应充足，港口无严重拥堵。
建议提前2-3周订舱以保障顺利出运。
海运 - 美国出口
因绕行好望角及关键港口拥堵，美国出口商面临更长运输时间和更严重的集装箱设备短缺，尤其影响内陆铁路站点发货。
主要中转枢纽如亚洲港口、直布罗陀海峡的丹吉尔地中海港和阿尔赫西拉斯港均出现拥堵。
查尔斯顿港运营受限，导致跨大西洋和跨太平洋航线出现船舶跳港。
建议沿海港口发货提前3-4周订舱，内陆铁路点发货提前4周以上订舱。
Source: Flexport
Flexport Ocean Timeliness Indicator
Ocean Timeliness Indicator Across All Major Trade Lanes Increases for the Fourth Straight Week
Week to June 10, 2024
本周，Flexport主要贸易航线准班率指标连续第四周上升。中国至美国东海岸OTI升至59天，中国至北欧OTI因绕行好望角升至66天，中国至美国西海岸OTI升至39天。
Source: Flexport
World Container Index - 13 June
德鲁里世界集装箱指数（WCI）本周上涨2%，达4801美元/40尺柜。
Source: Drewry
2024年6月13日详细评估：
综合指数本周上涨2%至4801美元/40尺柜，同比上涨202%。
当前WCI指数较2019年疫情前平均水平（1420美元）高出238%。
2024年至今平均指数为3443美元/40尺柜，高于十年均值2736美元（该数值受2020-2022年异常高价影响）。
上海至热那亚、鹿特丹至上海运价分别上涨3%至6862美元和661美元/40尺柜；上海至鹿特丹、纽约至鹿特丹上涨2%至6177美元和640美元/FEU；上海至洛杉矶、纽约分别上涨1%至6025美元和7299美元/40尺柜。鹿特丹至纽约下跌1%（18美元）至2118美元/FEU。洛杉矶至上海运价保持稳定。德鲁里预计下周中国出发航线运价将继续上涨，主因亚洲港口拥堵。
主要航线现货运价
八大东西向主干航线运价评估：
Source: Drewry
WorldACD Weekly Air Cargo Trends - Week 23
14 June 2024
亚太空运需求与运价同比大幅攀升
据WorldACD最新数据，亚太地区空运需求与运价持续显著高于去年同期。越南至欧洲航线现货运价在过去两周进一步飙升。过去两周（第22-23周）亚太整体货量同比增长20%，平均运价上涨16%（含合约与现货）。仅看现货价，各主要亚太产地至欧洲航线差异明显，主因海运服务中断与运力短缺推动更多货主转向空运。
越南至欧洲空运现货价已连续六周上涨，第23周（6月3-9日）达4.47美元/公斤，同比上涨143%（货量增28%）。同期，中国至欧洲运价上涨32%，香港上涨18%。其他地区涨幅亦显著：马来西亚+83%、印尼+46%、泰国+43%（同比）。
跨太平洋航线同样高位运行，第23周亚太至美国平均现货价5.23美元/公斤（+51% YoY），中国至美国为5.30美元/公斤（+38% YoY）。
Source: WorldACD
中东与南亚市场持续繁荣
中东与南亚（MESA）出港空运需求与运价继续飙升，尤以至欧洲航线为甚。过去10周，MESA至欧洲现货均价连续翻倍，主要受印度与孟加拉国高运价拉动。第22-23周，MESA全球平均运价同比上涨50%，支撑全球平均运价维持在2.52美元/公斤，尽管欧美出港均价同比下降（欧洲-16%，北美-11%）。
第22-23周全球计费重量环比微降1%，但同比上升12%。
Source: WorldACD