巴西正经历一场以“金融包容性”为核心的深度金融变革。公共部门与私营机构协同发力，推动银行服务覆盖全民，成效显著。
2016年，“家庭补助金”计划受益者中仅35%拥有银行账户；如今这一比例已升至近90%，覆盖超1.6亿人。关键推动力来自2020年推出的Pix即时支付系统——该系统支持手机端实时转账，加速了商业运转，并快速成熟了巴西数字支付生态。
PYMNTS最新报告将巴西列为全球数字化程度最高的国家之一，表现优于美国、英国和德国。其成功在于将金融包容理念系统化落地，确保全民共享经济跃迁红利。
蓬勃发展的数字支付领域
2024年10月，巴西数字银行PicPay通过WhatsApp接入Pix服务。依托与Meta及微软的合作，其自主开发的GenAI（基于Azure OpenAI）可精准识别复杂场景下的Pix密钥，包括多轮对话、音频消息，以及含多条信息的图片与截图。
据金融科技公司Matera CEO卡洛斯·内托透露：2024年9月，Pix交易量达55亿笔，同比增长41%。巴西央行设立专门支付机构，统一管理账户与支付服务，推动低成本、高连通性的即时支付账户普及。
跨境支付服务商PagBrasil已推出“国际Pix”与“Pix跨境漫游”两项新方案，合作方包括拉美金融科技公司B89及欧洲支付技术商Wipay。
上述服务使巴西游客可在境外使用Pix，外国游客亦可在巴西境内便捷支付，显著降低商户手续费，并消除信用卡常见的30天资金到账延迟。
目前Pix活跃用户达1.51亿，占巴西成年人口的92%。2024年9月单日交易量达2.274亿笔，资金流转总额1084亿雷亚尔（约合185亿美元）。
PagBrasil已与秘鲁B89合作，为巴拿马、哥伦比亚、秘鲁、玻利维亚商家提供国际Pix服务，并支持巴西公民以固定汇率用雷亚尔结算；与西班牙Wipay的合作则率先在西班牙、葡萄牙、荷兰上线Pix服务，后续将拓展至欧美更广泛市场。
Pix如何重塑巴西支付体系
传统信用卡与银行转账高昂的手续费长期阻碍金融包容。Pix以平均22个基点的极低费率向商户收费，并对个人间转账完全免费，从根本上破解这一难题。
巴西央行数据显示，循环信用卡年利率高达431.6%（月息14.9%）。政府正着手限制该利率，以减轻消费者与商户负担。
过去两年，巴西新增银行客户超4000万；约5000万人首次完成数字支付。目前80%的巴西人使用Pix收付款，使用频次已超越信用卡与借记卡。
PYMNTS 2024年9月指出：34%的巴西消费者预计未来三年将用数字钱包验证身份，远高于全球平均水平，表明本地市场对钱包延伸功能（如证件存储）高度信任。
巴西支付公司Ebanx联合PCMI研究预测：Pix将在2025年底占据巴西在线支付市场44%份额，反超信用卡（41%），较原预期提前一年实现主导地位。
Pix成功的关键动因
Pix由巴西央行主导设计，直击电商行业资金周转痛点（利润率普遍偏低），同时冲击依赖传统卡组织与支付处理商的既有商业模式。
据央行与行业组织Abecs统计，2023年Pix交易量增长74%，全年完成近420亿笔交易，超过信用卡与借记卡交易总和23%。
消费者只需用任意银行App扫描二维码即可完成支付，免掏钱包；商户则彻底摆脱高额卡组织分成压力。Neotrust数据显示：2023年12月，Pix支付订单占比达三分之一，两年内提升22个百分点；同期信用卡订单下降5个百分点，占比降至51%。
央行已规划引入“定期付款”与“分期购买”等新功能。2024年4月，官员向路透社确认，这些升级将进一步强化Pix在零售场景中的地位。
Pix通过剔除维萨、万事达、美国运通等卡组织，以及西洛（Cielo）、雷德（Rede）、斯通（Stone）、盖特内特（Getnet）、帕格银行（PagBank）等处理商，大幅压缩中间成本——用户不获分成，处理商收益也远低于卡类交易。
压力之下，行业加速整合：塞洛（Cielo）控股股东巴西银行与巴西德索（Bradesco）于2024年2月宣布私有化；此前，西班牙桑坦德旗下盖特内特已于2022年完成同类操作。“私有化有助于打造整合型产品，降低对传统银行卡连接业务的依赖。”路透社援引报道指出。
南邦银行（Nubank）公共政策总监埃多亚·洛佩斯表示：“未来数年，Pix将持续保持巴西金融领域最具颠覆性的技术地位。”
Nubank十年前仅发行无年费的紫色信用卡，如今已全面接入Pix服务。截至2023年三季度末，使用Pix进行信贷消费的客户达1360万，同比增长166%，额度上限为其信用卡授信额度。
迈向更智能的支付未来
尽管全球多国正推进类似即时支付系统，但Pix凭借央行直接运营、强监管、高整合度及原生银行连接能力，已成为事实标杆。
2023年Pix交易额达17万亿雷亚尔（约合3.4万亿美元），已从P2P迅速扩展至P2B（个人对企业）全场景。
Magalu（隶属Magalu零售集团）CEO卡洛斯·马乌德指出：“Pix是重大变革举措。”该公司自主处理Pix转账，既降本又可向用户提供支付优惠。
巴西央行支付管理与运营部门高级顾问玛伊拉·雅诺透露，两项新功能即将落地：
- Pix Automatico：自动支付水电、学费、通信等定期账单，有望替代现有银行账单与部分信用卡订阅支付；
- Pix保障：支持月付分期，补足Pix在信用支付维度的短板，对标信用卡核心优势。
Matera CEO卡洛斯·内托认为，这些升级将进一步巩固Pix市场主导地位，其公司正持续助力企业无缝接入新一代支付基础设施。
