>

香港保险市场新动态：预期回报率和首年佣金双降成定局！

>

0

0



香港保险市场新动态：预期回报率和首年佣金双降成定局！

香港保险市场新动态：预期回报率和首年佣金双降成定局！

HUA跨境顾问

2025-01-22

2

香港保监局（“保监局”）公布的2024年前三季临时统计数据显示，分红业务新造保费高达1414亿港元，占期内新造总保费的83.37%，可见这类保单对投保人的吸引力有多强。

当大家挑选带有分红功能的储蓄险、终身寿险或危疾险等产品时，不免会被保险公司测算的高额演示利率所吸引。

目前，港险市场上不乏预期回报高于7%的各类分红保单，然而由于这类保单年期普遍较长，而且演示利率属于非保证之列，所有很多朋友会担心保险公司是否能达到。

这种担忧同样也让保监局惴惴不安。

早在去年11月就有消息传出，保监局正在拟定分红保单演示利率上限，并将研究推出分红实现率对比平台。以此来降低港险市场的信誉风险，帮助投保人做出更合理且可靠的投保选择，实行“公平待客”的理念。

此外，市场传闻为了更进一步规范港险中介行为，促进港险市场健康稳定发展，保监局正在研究调整保险中介人的佣金结构，此消息一出，行业议论纷纷。

01

预期演示利率上限势必成真

众所周知，分红保单演示利率包括保证回报和非保证回报，后者取决于保险公司投资和经营情况，最坏情况可以是0。

目前市面上，有些保险公司会以超高的预期回报来招徕客户投保，特别是有些小型保险公司，由于品牌相对较弱，为了增加竞争力，便会在给客户的建议书上订立一个非常进取的假设回报吸引客户。

有传闻称，保监局拟将美元保单利率上限设定为6.5%，港元为6%。对此，记者向官方求证，保监局长期业务部执行董事吕愈国回应称，上述是很合理的数字，不过连续30年达到6%的回报并不容易。各种货币收益率不同，难以逐一设置，拟分别就港元和非港元保单各设一个上限。另外，保监局将不拟划分乐观、悲观预期情景，所有保单年度均使用同一上限。

（分红储蓄保险，拟设<窗口指导>利率）

吕愈国强调，厘定方法会参考现有保险产品加上分红实现率，以及保单资产配置比例及回报等一揽子因素，上限至少每年检视一次，可因应投资市场急剧变化而更新。

由此可见，由保监局设定演示利率上限这一措施将会很快实行，后续市场料难再出现如今动辄7%或以上的高额利率了。

02

官方推分红实现率统一对比

保监局于2017年规定保险公司必须公开分红保单非保证回报的实现率，对各家保险公司的红利实现率数据的查询发现，有个别保险公司虽然做到100%实现率，但只是平均数字。原来该公司最高及最低的分红实现率差距很大，而且大部分的分红实现率都不达标，只是个别表现超好的产品拉高了平均回报而已。

基于这种情况，有消息指出，保监局正在计划推出统一的分红实现率对比平台。

对此，吕愈国表示，目前分红实现率的数据均由保险公司各自公布，较难互相作出比较，因此正在计划由保监局搜集整合相关数据后做统一公布，或较容易让公众理解。

设立统一分红实现率对比平台的数据，包括各家保险公司正在出售或已停售产品的分红实现率，而且同一保单或包括不同分红发放方式和币种，有不同的分红实现率，统一对比存在一定技术难度。

所以，对比平台什么时候能推出，还有待进一步消息披露。

03

中介佣金结构调整

目前，香港保险中介的佣金结佣结构是前置式的，即出单首年已把大部分佣金给予中介，但客户仍有较长的供款年期，保监局正探讨是否参考新加坡、马来西亚等国家的做法，引入首年佣金上限。

有些中介人会以回佣作生意招徕，结果导致不公平及恶性竞争，破坏市场秩。同时也有部分出于“赚快钱”心态，赚取第一年丰厚佣金后便离职，因而衍生服务问题，包括诱导转保和遗留不少“孤儿单”等；

为了减少这种销售过程中的不良诱导行为，香港保监局计划调整中介人首年佣金。

此前有传闻称，保监局拟设定首年佣金上限为65%，为此吕愈国近日在接受采访时表示，该数字在内部会议时有讨论过，但目前还没有具体数字可透露。

从这一回复可知，虽然佣金上限还是未知之数，但就官方设定佣金上限这件事并非空穴来风。

【声明】内容源于网络

0

0

HUA跨境顾问

跨境资讯提供【涵盖香港保险、境外财税、跨境教育资讯、境外私人银行资讯等】

内容 29

粉丝 0

HUA跨境顾问跨境资讯提供【涵盖香港保险、境外财税、跨境教育资讯、境外私人银行资讯等】

总阅读0

粉丝0

内容29