每日策略丨沪指涨逾1%再创新高，有望延续震荡上行趋势！

市场热点分化，白酒、化纤、消费电子（苹果概念）、半导体、汽车整车等板块涨幅居前，酒鬼酒两连板；部分高位票调整，生物医药、电源设备、船舶制造等板块跌幅居前。

盘中市场一度明显调整，但场外观望资金趁机进场，推动市场反弹走高。结构上看，酒鬼酒与胖东来联名款“酒鬼·自由爱”持续热销，刺激了白酒板块；媒体称苹果iPhone17已进入大规模量产阶段，消费电子产业链普涨。

展望后市：市场再次上演日内反转，显示出市场的强大韧性，再次提振了投资者信心，有望持续吸引资金进场，接下来市场有望延续震荡上行的态势。

方向：人形机器人概念。智元机器人8月21日将召开首届合作伙伴大会，集中展示智元产品技术最新进展及商业落地成果，或将刺激相关概念。

据财联社消息，日前，小鹏汽车公告，2025年第二季度总收入为人民币182.7亿元，较2024年同期上升125.3%，并较2025年第一季度上升15.6%。小鹏汽车预计9月开始月交付量超4万台。人形机器人及支持L4的车型将在2026年量产。

同时，财联社从知情人士处获悉，中国一汽正在筹划入股零跑汽车（初步要约收购10%股份），成为该公司战略股东。

就在一汽积极与新势力战略合作之际，国资委推动组建新汽车央企，长安汽车由此升格为一级央企；而东风汽车也在积极投身新能源转型。为此国资委明确了对相关新能源汽车项目的单独考核，取消短期利润指标，重建以强化研发投入与市占率等长期核心指标的“长期考核”体制，助力汽车央企转型升级。

而据中汽协数据，2025年1-6月新能源汽车销量达628万辆，同比增长42%，市占率突破35%。新势力表现尤为突出：理想汽车上半年交付量超18万辆。比亚迪则仍以38%市占率居首，而乘联会披露，蔚来、问界等新势力在30万元以上高端市场已抢占25%份额。

展望后市，国内机构预测2025年新能源车销量将达950万辆，其中辅助驾驶渗透率将超40%。800V高压平台、碳化硅器件等细分领域有望迎来高速增长。

具体到A股市场，在以旧换新等政策的护航之下，头部车企、以及新势力积极表现带动车市稳健增长。可关注“智能化+全球化”双主线，尤其是汽车整车、关键零部件、轻量化等领域的机会。

根据Choice数据库，汽车整车概念股包括：上汽集团、江淮汽车、一汽解放、东风股份等。

据新浪财经消息，国内半导体行业大尺寸磷化铟（InP）材料制备领域取得重大突破。8月19日，湖北九峰山实验室公布，近日，该实验室成功开发出6英寸磷化铟基PIN结构探测器和FP结构激光器的外延生长工艺，关键性能指标达到国际领先水平。

此次技术突破，标志着我国首次实现从核心装备到关键材料（磷化铟衬底）的全链路国产化协同应用，填补了国内大尺寸InP材料制备的空白；同时，此次技术突破直接推动磷化铟材料应用场景扩容。

此前全球6英寸InP产能主要来自于美国Coherent，此次突破使中国跻身全球化合物半导体第一梯队，为光芯片、射频器件等高端领域国产化奠定基础。

同时，上游的铟金属行业将同步受益于磷化铟材料的放量。铟作为磷化铟的核心原材料，全球储量约5万吨且高度集中于中国（占比72.7%），主要分布在云南、广西、内蒙古等地。

目前，铟已被中国、欧盟、美国和日本等先后列为关键矿产，是当今世界第四次科技革命不可替代的原材料之一，具有极其重要的战略价值。

2025年2月中国实施铟出口限制后，国际铟价出现了明显上涨。随着半导体材料的国产化，将进一步拉动本土铟资源需求。

展望后市，机构预计，全球磷化铟光电子市场规模预计从2022年的30亿美元增至2027年的56亿美元，年复合增长率14%。

落脚到A股市场，随着技术的突破，磷化铟的国产替代有望加速，关注布局磷化铟及上游的铟金属相关上市公司。

根据Choice数据库，磷化铟及铟金属相关概念股包括：云南锗业、三安光电、源杰科技、长光华芯等。