▍区间累积型汇率挂钩产品
区间累积型汇率挂钩产品是将票据的收益率与汇率在设定区间内的天数挂钩，而不是汇率水平本身。通常来说，它会给出一个类似于区间触发型的汇率上下限水平，但汇率运行允许在该上下限浮动，而票据的收益率决定于汇率没有触及该上下限的天数。同样用一个案例来说明。
【案例】多区间累计汇率挂钩类结构化产品(见表)
从收益决定条款中可以看到，这个波动区间不止一个，而是三个。我们需要计算汇率运行在各个波动区间的天数，再根据一定的加权法则进行计算，最后决定最终收益率。
*本文内容选自中国期货业协会《结构化产品》（第二版），内容略有调整。