视角 | 10家跨国仪器公司2024年“战术安排”

充满挑战的2023过去了，2024将是什么样的一年？

疫情泡沫破碎后，近年来保持“高速增长”的科学仪器行业该何去何从，我们整理了10家跨国仪器公司在一年一度的JP摩根医疗大会上发布的2024年工作计划。

总体说来，各大仪器企业不约而同的提到了制药领域的疲软和下滑，从2024年的计划上看，大家准备下手的战场主要在疾病早期筛查、癌症检测等领域上。而擅长收购并购的企业则因为在疫情期间赚足了现金，2024可能将是他们在资本市场上的丰收年。

下面我们来详细分析一下每家企业的2024年“战术安排”：

挑战：中国的生物技术行业存在“疫情泡沫”

机会：制药、生物技术行业、半导体、先进材料、蛋白质组学

2024年赛默飞的重点运营产品还是Orbitrap Astral高分辨质谱，该公司近日宣布与液相色谱公司Evosep达成协议，将Evosep的样品分离产品与赛默飞世尔的质谱分析系统共同销售，包括与Orbitrap Astral一起使用的端到端样品制备工作流程。

赛默飞还会聚焦电子显微镜等高端产品。集团董事长Casper表示：“以我在行业25年的经验来看，当环境面临挑战时，常规仪器常会让人感到压力。而无论环境如何，客户都会为高端产品找到资金。”

挑战：生物制药融资环境衰退，生物加工业务遇到阻力，大型制药客户对资本支出更加谨慎

机会：呼吸检测收入

自新冠肺炎大流行以来，丹纳赫旗下Cepheid的年呼吸检测收入从大流行前的约2.5亿美元增加到超过10亿美元。Cepheid的分子GeneXpert仪器的安装基础增加了一倍多，该公司针对A/B型流感、呼吸道合胞病毒和新冠肺炎的四合一呼吸道病毒检测“非常抢手”。据预估，Cepheid70%的呼吸检测收入来自四合一检测，30%来自新冠肺炎检测。

新冠肺炎疫情也为丹纳赫进行交易提供了充足的现金流。丹纳赫表示已“准备就绪”，未来将进一步部署资本，并拥有强大而活跃的交易渠道。简而言之就是准备好了要“买买买”。

挑战：制药客户的收入总体下降，全年缓慢复苏

机会：癌症检测和治疗

在诊断方面，个性化治疗应用的普遍增加，正在驱动对与病理学应用相关的及时诊断(POCT)的需求，因此安捷伦将投资重点放在癌症检测和治疗开发上。

安捷伦还计划增加对细胞分析部门的投资，该部门在过去四年中的平均增长率约为10%，成长为约4亿美元的业务。公司最近将该业务移入其诊断和基因组学集团，二者共享许多相同的客户，这一举措使为这些客户服务的公司团队保持一致，并为跨产品工作流程的连接提供了机会。

对于2024年重点工作安排，首席执行官Jacob Thaysen与Illumina管理团队设定了三个主要优先事项。首先，扩大NovaSeq X等产品装机量，赢得更多市场份额；其次是专注商业运营，进一步提高利润率；最后是尽快出售或拆分Grail。

Jacob Thaysen谈到了测序业务的竞争格局，指出在过去十年或更长时间里，降低测序成本是测序公司及其客户“绝对首要”的担忧。最近，重点已转移到完整的端到端工作流程的成本和易用性上。鉴于Illumina在这些领域的投资，这一转变将使其受益。

Thaysen还讨论了Illumina与专注于长读测序的竞争对手的定位。他说，虽然他相信长读测序在市场上有一席之地，但测序中许多增长最快的领域——如福尔马林固定石蜡包埋的肿瘤组织分析和液体活检——都涉及对片段DNA进行测序，使其“更符合短读技术”。

机会：发育障碍、罕见人类遗传病和新生儿重症监护等临床领域

Oxford Nanopore首席执行官Gordon Sanghera表示，虽然产品距离临床可能还有三年的时间，但该公司正在追求这一目标，希望在2026年左右及以后做好准备，抓住这些(临床)机会，并真正将其转化为(创造)收入。

从长远来看，Oxford Nanopore将其技术设想为实现多组分析，在单个平台上测量包括DNA、RNA和蛋白质在内的分析物。该公司已经证明了蛋白质展开并通过纳米孔转移的能力，但尚未在单个氨基酸通过纳米孔时进行检测。Oxford Nanopore的最终愿景是提供一个可以对单个蛋白质分子进行完全测序的平台。

机会：蛋白质组学、多组学、空间和单细胞生物学

布鲁克重申了其总裁兼首席执行官Frank Laukien所称的“后基因组”时代的承诺，强调了公司在蛋白质组学、多组学、空间和单细胞生物学等领域的投资。该公司“有望连续三年实现超过10%的有机收入增长”，并表示这些新兴领域将在未来10至20年内快速增长。

布鲁克在“后基因组”工具上的投资部分诠释了其在中国相对稳健的表现。他说:“中国市场在蛋白质组学方面有着可与世界其他地区媲美的巨大雄心。”2023年，中国启动了蛋白质组人体导航计划(π-HuB Consortium)，一个旨在绘制人体蛋白谱图的长达30年规模及300亿人民币的项目。该联盟已购买了一些timstOF质谱仪用于开展工作。

机会：生物信息学、组学研究

公司CEO Thierry Bernard强调凯杰计划包括扩大其液体活检组合，美国监管批准和推出莱姆病测试，新发射和监管提交的测试QIAstat-Dx投资组合，和推出QIAcuity Dx数字PCR产品在美国和欧洲的临床应用。

凯杰计划于2024年在美国和欧盟推出第一个QIAcuity Dx测试，致力于将该平台从研究环境转移到诊所。凯杰的目标是在未来五年内在QDI内推出至少5款新产品，重点是组学研究。该公司还计划扩大其人工智能和自然语言处理能力，并开发一种新的符合法规的二级分析解决方案，用于临床实验室内的快速下一代测序分析。

挑战：应用基因组学领域下滑，制药行业与生命科学领域的预算紧缩

机会：免疫诊断

2024年Revvity的首要增长动力将是跨公司创新，因为该公司利用了过去两年中进行的十多次收购。公司首席执行官Prahlad Singh指出，在整合收购方面仍“有很多工作要做”。该公司还专注于有机和非有机投资以及资本部署，并将继续努力寻找收购机会，寻找能够增强现有产品或帮助填补任何潜在空白的技术或产品组合。

简而言之，Revvity也是一位科学仪器资本市场潜在的“大买家”。

挑战：生物技术行业急剧停滞，宏观经济条件导致制药客户减缓了采购周期

机会：早期疾病检测、食品和环境中PFAS等杂质检测、电池和电动汽车相关材料检测

在制药领域的未来展望中，沃特世首席执行官Batra认为生物技术公司已经企稳。加上中国未来的结构性趋势非常有吸引力。因此，Batra预计复苏主要集中在生物技术领域、CDMO领域、品牌仿制药领域以及其他一些业务领域，这些地方的业务已经放缓。

挑战：生物技术资金疲软，制药客户更加保守

机会：空间生物学、癌症检测

这家聚焦于单细胞分离分选技术的生物仪器公司计划推出一种空间生物学分析产品，在一个工作流程中包括12个RNA探针和20个抗体。首席执行官Kim Kelderman表示：“这种组合是朝着我们的空间使命迈出的一大步，相当于在同一张幻灯片上看到多组视图，并对组织进行全面评估。”。

Bio-Techne在液体活检和分子诊断市场也有多个计划。Kim Kelderman引用了肠癌检测的开发，该公司目前正在为其生成数据，以及基于外来体的实体瘤突变分析。他指出，该公司“希望与另一家公司合作”进行结直肠癌癌症检测。

来源：仪器信息网