宏观&市场
昨晚其实很有意思，美联储加息25个基点，符合市场预期。尽管美联储强调依然高度关注通胀，但是市场跳水反应的并不明显。另外有个增量的变化是鲍威尔表示，美联储放弃了对利率的前瞻指引，也就是说后面加不加息主要就看数据。
重点来了，鲍威尔讲话之后，美国财长耶伦表示，她没有考虑或讨论在未经国会批准的情况下为美国银行业存款提供“一揽子保险”，以遏制本月两家主要银行倒闭造成的动荡。
美股表现在利率决议和鲍威尔说话的时候都还是涨的，昨天的观点就是只要不超过25BP就是利好，但是被耶伦的说话带崩了，主要还是银行股的事件让市场的情绪很脆弱。
另外，现在市场对于美国的经济衰退也存在一定预期了。
市场变化
新能源【下降趋势反弹】：还在反弹趋势中，但力度比较弱，后续消化之后应该会选择方向。
讲个段子：“新能源不看好了？”“不是不看好了，是不看了。”
人工智能【上升趋势加速】：很多高位标的开始继续走强，主要集中在应用、算力、CPO等方向。
中字头+一带一路【上升趋势调整结束】：今天部分基建的一带一路已经结束上升趋势，开始再次进入上升阶段。
半导体【上升趋势加速】：保持持续上升趋势，AI相关的标的开始加速。
市场情绪
主线集中度高，但情绪整体减弱。
今天其实除了一带一路之外，所有的主线都是围绕AI+的逻辑在走，包括了通信的CPO、电子的AI芯片、云计算、AI应用的电商和游戏等，但强度比昨天明显减弱。
策略观察
我们昨天聊的几个方向今天除了新能源都符合预期。
今年大主题基本就是反复围绕AI+和一带一路+中特估，各自都有比较好的逻辑和催化剂，市场也会反复演绎。
但是存量市场环境下，部分AI概念已经出现巨量兑现的表现，短期陷入调整概率不小，而部分已经调整一段时间的前期热门再次开始表现。
当前需要关注市场的高低切换，热门的主题如果进入扩散阶段，短期调整是大概率的事情。所以，过于一致后的分歧，资金的走向会去哪里？
我统计了个数，今天单日成交量各板块占比，取了成交量靠前的10个板块（申万一级）。
与AI强相关的计算机+电子+传媒+通信，总共占到今天成交量的40%，虽然不太精确，但是就算打个折也挺恐怖的，感受就是市场All in了AI。
另外，今天消费电子一些公司也有表现，市场开始对AIGC+AR开始有预期了。
增量信息线索
①AI+
英伟达的战略实在太牛，老板表示将通过中国云服务商提供AI超算能力 中国初创公司也能开发大语言模型。
所以今天各种AI相关的标的继续大涨，目前来看，AI+的趋势不逊色于当年互联网+的趋势，AI的Iphone时刻真的来了。
目前市场演绎的几个方向，比如应用、CPO、半导体之类的都聊过了，具体看昨天的文章：《我们给GPT老师安排了一场调研：AI+如何赋能百业？》
另外近期有个寒武纪反路演传的很火，大意是寒武纪的芯片能力不输于英伟达的A100，但是市场担忧的东西是到底能不能量产，毕竟之前的限制是高于一定限制的芯片台积电是不能代工的。
市场新挖掘了一些点：AI+建筑、AI+财税等等，感觉更多是硬蹭或者是踏空了找低位的。
1）AI+财税
【未知出处】财税是AI落地的重要场景。OpenAI于3月份推出GPT-4，能算税，读图、考试；美国财税公司Brex宣布接入OpenAI模式探索，将提供实时回答关键业务问题，以自动解析收据和发票，有望给财务团队带来突破性进展。
2）AI+建筑
②部分国内大模型更新
阿里：
【申万】阿里达摩院旗下魔搭社区（ModelScope）上线文本生成视频大模型。阿里大模型由文本特征提取、文本特征到视频隐空间扩散模型、视频隐空间到视频视觉空间三个子网络组成，整体模型参数约17亿。关注【视频内容公司降本增效】，以及【阿里产业链】投资机会。
腾讯：
我们将投资大量资源建立腾讯的基础模型。将其结合到我们每一条业务线中，同时也可以帮助推出新业务，将我们的优势从用户到用户转为用户到机器领域。
这是一个长期过程，第一个版本只是我们将启动的许多迭代之一。我们也相信，聊天机器人是我们未来将推出的众多应用之一。这是我们可以逐步建立的商业机会，而不是我们必须立即解决的商业威胁。由此使我们能够集中资源，但同时可以通过可持续的方式建立我们的能力和模型。
华为：
【国盛】1）华为全栈全场景AI解决方案，包括Ascend（昇腾）、CANN、MindSpore、应用使能四个层次。2）MindSpore支持了鹏程.盘古大模型、华为云盘古大模型、中科院紫东.太初三模态大模型等的开发训练：盘古NLP大模型是业界首个千亿参数的中文预训练大模型；盘古CV大模型首次实现模型按需抽取、业界最大CV大模型、首次实现兼顾判别与生成能力、在ImageNet上小样本学习能力上的业界第一；紫东.太初是中科院自动化所与MindSpore社区联合打造的全球首个图、文、音三模态大模型。3）华为盘古大模型加速行业应用的孵化与创新，边缘端有望引入经验丰富的行业应用伙伴，例如润和软件、常山北明、软通动力等，搭载openHarmony+AI大模型应用的国产化设备加速落地。
③AIGC+MR
【国君电子】AIGC + MR 软硬结合，随机性叠加真实性开创无限可能
1、AIGC+MR软硬结合，技术积累迎来阈值开创颠覆性创新。2017年，谷歌团队提出Transformer模型，苹果推出开发工具ARkit。2023年，Chat GPT火爆全球，MR硬件呼之欲出。七年技术积累终于突破应用阈值，在软件与硬件方面均将迎来革命性颠覆。
2、AIGC提供随机性，以内容生态为出发点拉动硬件扩容。AIGC提供了“以人为本”的随机性，输出结果超脱设定程序，这种随机性更容易带来不可预测的创造力。AIGC目前语言模型较为成熟，并逐步延伸至图片、视频以及一些垂直领域，随着内容生态的逐渐丰富，将带动算力、服务器等硬件扩容。
3、MR提供真实性，以终端硬件为出发点推动生态建设。MR为网络信息提供了更高层次的真实性，“二维扁平的网络世界转化为可视性、可操作性更强的三维世界”将在硬件端得到强大支撑。MR的内容生态建设将延续IOS系统的开放性，底层架构完善的硬件平台将为MR内容生态带来强有力支持。
4、推荐标的：立讯精密：整机组装、SMT、结构件、声学等；兆威机电：微机电/微传动，瞳距调节等；华兴源创：硅基OLED屏幕检测设备；智立方：空间传感器检测设备；高伟电子：摄像头模组；长盈精密：大小结构件；德赛电池：电池；杰普特：镜片检测设备。
⑤【华泰策略】潜在向好的板块
