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红杉 AI 崛起 2025 主题演讲-人工智能万亿美元机遇

求数科技

2025-06-25

导读：开场致辞与核心议题Packardium (红杉资本合伙人): 各位来宾，大家好。我是红杉资本的合伙人 Packardium。

开场致辞与核心议题Packardium (红杉资本合伙人): 各位来宾，大家好。我是红杉资本的合伙人 Packardium。今天，我将与我的同事 Sonia、Constantine 以及红杉全体同仁共同主持本次活动。在深入探讨今天的核心议题之前，我和 Sonia、Constantine 希望先分享过去一年中我们积累的一些见解。我们深知，这部分内容如同开胃小菜，真正的主菜尚在后头。昨天，我收到一位合作创始人的邮件，他提到：“嘿，伙计，我可能会晚到一会儿，大约 9 点 35 分。” 我立刻意识到这个时间的特殊性——那正是 Jensen（英伟达 CEO 黄仁勋）先生预定登场的时间。因此，我们充分理解各位的期待，但仍恳请允许我们先分享一些初步的思考，随后再进入主题。首先，我们需要明确一些基本认知。

我们应如何看待当前人工智能（AI）领域的动态？

我们采用一个简明的框架来审视市场：其一，本质为何？ (What is it?) 这是红杉资本创始人唐·瓦伦丁（Don Valentine）先生经常提出的问题。其二，意义何在？ (So what?) 它为何如此重要？其三，时机是否成熟？ (Why now?) AI 的发展或许大势所趋，但它是否已近在眼前，一触即发？其四，当下如何应对？ (What now?) 我们应当采取何种策略？如何把握机遇？怎样才能脱颖而出？过去数年，我们持续探讨这些议题。在接下来的几分钟内，我们将更新部分观点。坦率地说，关于“本质为何”，我本准备了详尽的阐述，但 Constantine 巧妙地提醒我，向一群 AI 领域的专家解释 AI 的基本概念，或许并非明智之举。因此，我们将直接进入“意义何在？”这一环节。

AI 的“意义何在？” ：市场潜力与行业变革

诸位是否还记得去年的这张演示图？（示意）非常好，感谢。顶行代表云计算转型，底行则代表 AI 转型。图表的左侧象征过去，中间是当下，右侧则展望未来。此图揭示，云计算市场当前的收入规模已高达 4000 亿美元，这一数字已超越云计算转型初期全球软件市场的总体量。以此类推，AI 服务领域的市场起点至少要大一个数量级。展望未来 10 至 20 年，其最终市场规模有望达到难以估量的庞大规模。这一点至关重要。目前，我们更新了认知。AI 的冲击不仅仅局限于服务市场，它正同时席卷服务与软件两大领域。这意味着这两个利润丰厚的市场均面临 AI 带来的挑战。我们观察到众多企业以软件为起点，逐步智能化，演变为“副驾驶”（Co-pilot）模式，进而升级为“自动驾驶”（Autopilot）模式。它们的业务重心实际上是从销售软件工具和预算，转向销售成果，乃至销售劳动力和预算。这两个巨大的潜在市场（TAMs）都面临着被 AI 重新定义的机遇。

AI 的“时机是否成熟？” ：条件已具备

好的，那么这张去年的演示图，还有人记得吗？（示意）哦，略感遗憾，只有寥寥数人举手。好吧，又增加了一位。感谢各位，不必拘谨。这个“层叠蛋糕”模型清晰地展示了过去数十年来技术浪潮的持续叠加，最终将我们引领至当前这个关键时刻。这张演示图包含两个核心观点：其一，AI 已迫在眉睫，而非仅仅是不可避免。实现 AI 发展的各项先决条件均已成熟：强大的计算能力、高速网络、海量数据、高效的分发渠道以及充足的人才储备。我们已拥有所有必要的成功要素，一切准备就绪。其二，这些技术浪潮往往呈现叠加效应。因此，AI 所带来的机遇远超以往任何一次技术浪潮，其发展速度也更为迅猛。