作者：我爱长颈鹿咕咕
原文标题：质量因子选股策略～
质量因子选股模型
之前看了一篇文献，叫做Quality Investing, 作者是Robert Novy-Marx，是关于quality（质量）因子选股的。它指出，quality因子比value（价值）因子更加可靠。
文献中提到，Benjamin Graham最初研究得到7个方面的质量评选标准，然后作者根据这些标准创立了一个G-score，来设计交易策略。
G-score的内容也比较简单：
1. 如果现有资产大于两倍的现有负债，加一分；
2. 如果现有净资产大于长期负债，加一分；
3. 如果净利润在过去10年都是正的，加一分；
4. 如果股息+回购在过去10年都是正的，加一分；
5. 如果现有利润比10年前利润高33%以上，加一分
然后把股票根据计算出的分数进行排序，买前30%，卖后30%。
我把这个策略实现了一下，但自己能力有限，第4点有关股息和回购的暂时搞不定~
如果有人能告诉我怎么获取前10年股息和回购的数据就太好惹!!!
我选取的股票pool，是把前10年的上证指数成分股取了个交集~感觉这样比较省事... ...
策略结果：策略收益4.74%，基准收益-11.28%
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