本期给大家分享香港和新加坡转口贸易的操作流程。
香港和新加坡作为全球转口贸易枢纽，操作流程因政策、区位和产业特点有所差异。以下结合两地最新监管要求与实际操作案例，从基础流程、特殊场景、合规要点三方面展开说明：
一、基础操作流程对比
（一）香港转口贸易核心步骤
1. 离岸转手买卖（货物不入境）
- 合同拆分
中间商（香港公司）分别与上游供应商（如中国内地工厂）和下游买家（如美国客户）签订两份独立合同。上游合同约定 “装运港为内地港口，目的港为美国”，下游合同明确 “货物直接交付，香港公司为货权人”。 - 单据处理
-
上游工厂提交以香港公司为收货人的海运提单（B/L），香港公司通过背书将提单转让给美国客户，完成货权转移。 -
香港公司开具商业发票（Invoice）给美国客户，金额为转售价格；上游工厂向香港公司提供形式发票，金额为采购成本。 - 资金闭环
美国客户支付美元至香港公司账户，香港公司扣除差价后，以人民币或美元支付给内地工厂。需注意收款与付款的币种匹配，避免频繁兑换引发税务关注。
2. 保税区转口（货物入境香港）
- 仓储操作
货物从内地运至香港葵涌货柜码头，清关后存入保税仓库（如现代货箱码头保税仓）。企业需提交《货物暂存申报表》，并在 14 天内完成转口申报。 - 简单加工
允许更换包装、贴标等非实质性加工，但需向香港海关申请《中转确认书》，证明未改变货物原产地。 - 再出口流程
货物转口至东南亚时，需重新制作商业发票和装箱单，提单发货人显示香港公司，收货人注明最终买家。香港海关凭《转口货物出区申报表》放行。 
（二）新加坡转口贸易核心步骤
1. 保税区转口（以裕廊港为例）
- 入境申报
货物从马来西亚运抵新加坡，企业通过 TradeNet 系统提交《进口报关单》（Form 3），选择 “保税仓储” 模式，暂免关税和 GST。货物存入樟宜物流园保税仓后，系统自动生成仓储编号。 - 增值加工
若需组装（如电子元件），需向新加坡经济发展局（EDB）申请制造业许可，确保本地增值部分≥25%（原材料成本 + 人工 + 间接费用），以符合原产地规则。 - 再出口申报
货物转口至印度尼西亚时，提交《出口报关单》（Form 7）及原产地证书（如 FORM E）。若涉及多国组装，可申请区域价值成分（RVC）累积，利用 RCEP 规则降低关税。
2. 单据转口（货物不入境）
- 原产地策略
新加坡公司作为中间商，需确保上游供应商提供的原产地证符合目的国要求。例如，出口至美国的纺织品需由新加坡海关或认证出口商签发原产地证，且本地增值≥35%。 - 资金流管理
美元货款通过新加坡星展银行账户结算，需同步提交上下游合同、提单副本及物流追踪记录，证明交易真实性。若资金回流至新加坡，需满足 “境外已纳税≥15%” 方可申请免税。 
二、特殊场景操作要点
（一）规避贸易壁垒的操作技巧
- 香港案例
某内地家具企业通过香港公司转口至欧盟，利用《中国 - 东盟自贸协定》，将货物经越南中转（本地增值≥40%），获取 FORM E 证书，关税从 12% 降至 0%。 - 新加坡案例
某科技公司将中国生产的半导体元件运至新加坡，与本地芯片组装后出口美国，通过 “关税分类变更” 规则（HS 编码前四位改变），规避 301 关税。
（二）应对美国转运关税新政
自 2025 年 8 月起，美国对通过东南亚转运的中国货物加征 40% 惩罚性关税。两地企业需：
- 香港方案
在提单中明确 “中转港为香港，最终目的地美国”，并提供香港海关出具的《未再加工证明》，证明货物仅过境。 - 新加坡方案
在新加坡完成实质性加工（如电路板焊接），确保本地增值≥35%，申请新加坡原产地证，适用 USSFTA 零关税。 
三、合规与风险控制
（一）文件审核重点
- 香港
-
离岸转手买卖需提供 “三流一致” 证明：合同金额匹配（采购价 < 销售价）、提单显示直达运输、银行流水与货值对应。 -
若涉及关联交易，需准备《转让定价同期资料》，证明符合独立交易原则。 - 新加坡
-
保税区转口需提交《制造成本声明》（MCS），详细列明本地原材料、人工及间接费用占比。 -
原产地证申请需提供生产记录（如采购发票、工时表），以备海关实地核查。
（二）税务优化策略
- 香港
-
离岸收入豁免：通过 “业务实质测试”（合同谈判、决策均在境外），可申请利得税豁免。2025 年香港对年收入≤200 万港元的企业实行 8.25% 优惠税率。 -
印花税减免：自贸试验区企业开展离岸转手买卖，2027 年底前免征印花税。 - 新加坡
-
全球贸易商计划（GTP）：符合条件的大宗商品交易收入税率可降至 5%。 -
境外收入豁免：若利润未汇入新加坡且在来源国已纳税≥15%，可申请免税。
（三）物流风险管控
- 香港
-
选择 “指示提单”（To Order），由香港公司背书后转让给买家，防止无单放货。 -
若货物经香港中转，需在提单 “通知方” 注明最终买家，避免目的港海关误判原产地。 - 新加坡
-
危险品转口需提前 48 小时向新加坡海事及港务管理局（MPA）申报，提交《危险货物运输包装使用鉴定结果单》。 -
冷藏货物需选择樟宜机场温控仓库，确保温度记录符合进口国卫生标准。 
四、流程效率提升工具
- 数字化平台
-
香港：使用 “贸易通”（Tradelink）系统提交电子报关单，平均处理时间 < 1 小时。 -
新加坡：通过 TradeNet 平台实现原产地证、出口许可证 “单一窗口” 申请，7 个工作日内出证。 - 金融产品
-
香港：汇丰银行提供 “转口贸易融资”，凭提单副本预支 70% 货款，加速资金周转。 -
新加坡：星展银行推出 “关税融资” 服务，企业可延迟缴纳关税（最长 6 个月），降低现金流压力。 
五、典型案例对比
（一）香港离岸转手买卖案例
- 流程
深圳工厂 A 与美国客户 C 签订合同，货物从盐田港直运洛杉矶。香港公司 B 作为中间商，与 A 签订采购合同（100 万人民币），与 C 签订销售合同（20 万美元）。C 支付货款至 B 的汇丰账户，B 扣除 44 万人民币差价后支付给 A。 - 合规要点
提单发货人显示 A，收货人注明 “凭 B 指示”，报关单 “最终消费国” 为美国，避免香港税务局认定利润来源于本地。
（二）新加坡保税区转口案例
- 流程
马来西亚棕榈油运至新加坡裕廊港保税仓，与本地添加剂混合（本地增值 30%），分装后出口至欧盟。新加坡公司 D 申请 FORM E 证书，关税从 6% 降至 0%。 - 合规要点
提交《制造成本声明》，证明混合工艺属于 “化学反应”（HS 编码从 1511 变为 2106），符合原产地规则。 
总结
香港和新加坡的转口贸易流程差异主要体现在物流路径设计（香港侧重离岸单据操作，新加坡强调保税加工）和原产地策略（香港依赖中转证明，新加坡通过增值加工获取原产地证）。企业需根据货物特性、目的国政策及税务优化目标选择路径，并严格遵守两地的单据、资金和物流监管要求。在当前国际贸易环境下，提前规划供应链布局（如东南亚设厂）、善用自贸协定优惠（如 RCEP）、借助数字化工具提升效率，是转口贸易成功的关键。