·聚焦:人工智能、芯片等行业
从「模型秀肌肉」到「系统干活」
这一轮转向并非会议主办方主动制造的话题，而是产业已经发生的现实。工信部数据显示，2025年我国人工智能核心产业规模已超过1.2万亿元；围绕钢铁、汽车、医药等20个行业，已凝练1000余个高价值应用场景，规模以上制造业企业人工智能技术应用普及率超过30%。
随着产业规模进入兑现路径阶段，企业难以仅靠“拥有大模型”讲述差异化故事。阿里云推出AgentLoop、AgentTeams等产品，将智能体的开发、部署、监控、协同和治理纳入统一平台，强化推理效率和算力软件栈。这反映出云厂商正将大模型竞争转化为平台战争：客户需要的是一套能让大量智能体稳定运行、调度和管理的生产系统。
蚂蚁集团则将路径聚焦于业务闭环，其具身智能方案已与国大药房合作，利用机器人进行订单接收、分拣和交付，并尝试用同一套“机器人通用大脑”适配不同品牌机器人。在乌镇峰会上，智慧药房展示的核心意义在于机器人能否融入既有业务流程并在真实环境中工作。
这些举措表明，AI产业正从模型供给过剩进入场景兑现能力稀缺的阶段。能将模型嵌入业务流程、数据权限、支付体系及组织管理体系的人才，成为新的稀缺资源。
开源把稀缺性推到了下游
工信部数据显示，中国人工智能开源大模型全球累计下载量突破100亿次。通义千问开源超470款模型，累计下载超40亿次；魔搭社区拥有27万个开源模型及3300万开发者。DeepSeek宣布全面开源内部推理框架，之江实验室的021科学基础模型也上线开放，推动开源供给从通用能力向科研基础设施延伸。
政策层面也在引导规范发展。2026年5月，三部委印发《智能体规范应用与创新发展实施意见》，构建智能体互联协议A标准；10月印发的《关于发展新质生产力的意见》强调“全面实施人工智能+行动”，严禁脱实向虚和盲目投资。国常会明确提出以落地应用牵引技术创新，推进中试验证。
当基础模型成为公共品，靠权重本身获利的空间被压缩，稀缺性向产业链下游转移。截至2025年底，国内生成式AI服务中，面向制造、医疗、交通的行业与垂类模型占比83.56%，通用大模型仅占16.44%。开源如同产业改锥，将利润从权重转移到能解决实际问题的环节，推动全球竞争从单点芯片与模型转向系统级工程与生态组织。
三本账，把「落地」从形容词变回动词
词元的账：有效算力与回本周期
回本周期成为另一关键指标。腾讯2026年二季度资本开支同比增长176%；阿里预计AI相关资本开支在2.5至3年内实现盈亏平衡；百度核心AI业务收入占一般性业务收入一半，GPU云收入大幅增长。估值锚正从算力和带宽转向Harness、场景与生态。
集成的账：中试基地降低试错成本
德勤中国与香港大学调研显示，64.4%的企业已进入AI生产部署，但近半数反馈实际回报低于预期或无法核算ROI，主要瓶颈在于与现有系统集成。Gartner预测，到2027年底超40%的Agentic AI项目可能因价值模糊被终止。
为此，国家布局了30余个人工智能应用中试基地，乌镇峰会集中展示了医疗、具身智能等6个方向的国家基地。这些基地位于产业密集区，旨在通过公共服务降低企业从演示环境到生产环境的试错成本。
开机天数的账：从出货到上岗
中国信通院报告指出，相当比例具身智能设备月均开机天数不足10天，行业处于期望膨胀期，预计未来2至3年将完成首轮出清。Counterpoint统计显示，2026年上半年全球人形机器人出货中，文娱商演、科教与数据采集占比超六成，智能制造仅占13%。
相比之下，数翰科技在煤化工车间的应用使原料煤消耗降低6%；福瑞泰克ODIN智驾平台累计定点432个项目；赛那德自主装卸机器人每小时处理上千箱货；蚂蚁灵波系列已在上海多家药房投用。这些案例证明，只有当每完成一个任务的成本与效果能被确认，AI才能真正落地。
公约里最硬的三样东西：接口、计量、责任
《智能体发展自律公约》由20家单位共同发起，提出可验证的身份标识、协议兼容、分级授权及责任划分等措施。“可商业化运营”背后涉及成本承担、收益分配及出错责任界定等核心问题。由于风险定价机制尚未建立，智能体目前多应用于低风险场景。
产业链位置因此重排：上游从卖卡转向卖系统效率；中游模型层因开源和降价变为薄利，依靠工具链和生态获利；下游集成交付、数据治理和行业知识封装成为利润丰厚但碎片化的环节，按效果付费模式开始兴起。
权重免费后，算力、评测标准、分发入口及高质量数据重新成为稀缺资源。6G、卫星互联网等长线技术则是为海量智能体铺设连接层。
结尾
AI价值链正在重新分层，越接近产业流程，越需要行业知识、私域数据和长期服务能力。这些资源难以快速复制，意味着AI竞争将从单纯的技术规模效应，进入技术规模效应与行业纵深并存的阶段。
AI正在进入经营阶段，行业迈向“证明生意成立”。这一次的竞争会更慢，也更残酷。
部分资料参考：世界互联网大会、央视网、央视新闻、央广网、浙江日报