传统的LIC保单（两全保险、返还型或终身寿险）不属于PFIC（被动外国投资公司），因此无需提交8621表。然而，美国国税局（IRS）仍通过FBAR、8938表以及每笔保费1%的消费税进行监管。部分两全保险可能因不符合美国保险定义而失去税务优待，这才是真正的税务风险所在。
LIC保单为何不属于PFIC
PFIC是根据《国内税收法》第1297条定义的，指收入或资产大部分为被动性质的外国公司。印度共同基金属于PFIC，因为投资者持有的是基金份额。而LIC保单持有人拥有的是与保险公司的合同，并非公司股份。
支撑这一结论的两个关键点：
- 无间接持股路径：PFIC规则适用于通过公司、合伙企业或信托持有的股票。保单持有人不直接持有这些实体，因此PFIC规则不适用。
- 保险自有税务规则：若保单不符合美国人寿保险定义，第7702条将其视为保险合同并对增值部分征税。若再叠加PFIC税，将导致双重征税，这不符合立法本意。
需注意，目前并无IRS明确裁定印度LIC保单是否属于PFIC。这是一个基于合理依据的税务立场，而非绝对的法律定论。
ULIP与基金挂钩保单的区别
单位连结保险（ULIP）情况不同，因为其价值追踪保单内的基金单位。若保单允许购买向公众开放的基金或自行挑选证券，IRS可能视投保人直接拥有这些投资。此时，持有的印度共同基金份额将被认定为PFIC。
IRS对LIC保单持有人的申报要求
即使无需填写8621表，美国税务居民（公民、绿卡持有人或满足实质性居住测试者）仍需履行以下三项申报义务：
- FBAR（FinCEN 114）：具现金价值的保单被视为外国金融账户。若年度内所有外国账户合计最高值超过1万美元，需申报其退保价值。
- 8938表（FATCA）：现金价值人寿保险属于特定外国金融资产。根据居住地及报税身份不同，达到相应资产门槛（如美国居民单人年末超5万美元）时需申报。
- 720表：美国税务居民向外国保险公司支付的人寿保险保费，需缴纳1%的消费税，并按季度申报。成为美国税务居民前支付的保费除外。
两全保险何时不再被视为“保险”
美国税法仅承认通过第7702条测试的保单为人寿保险。该测试包括现金价值积累测试或准则保费测试加现金价值走廊。LIC产品设计时通常未考虑此测试。
保费接近保额或期限较短的两全保险，可能无法通过准则保费测试。若测试失败，从成为美国税务居民的第一年起，每年需就“净退保价值增长 + 生命保障成本 - 当年保费”的部分申报为普通收入，即使未实际领取款项。
到期或退保时的税务处理
对于通过第7702条测试的保单，增长期间免税。仅在给付时，对超过已缴保费的部分征税。
例如：绿卡持有人米拉累计缴纳50万卢比保费，到期获赔75万卢比（含红利）。其中25万卢比的收益需换算为美元，作为普通收入申报。
注意事项：
- 返还型分期付款仅在累计收款超过已缴保费后才开始征税。
- 印度税法第10(10D)条的免税优惠不影响美国的税务判定。
- 若保单此前已按年申报收入，计算最终收益时应扣除已税部分，避免重复征税。
- 身故赔偿金支付给受益人，在美国通常不计入应税收入。
LIC保单类型与美国申报对照
自查LIC保单的步骤
通过以下步骤，可快速分类大多数LIC保单：
- 查看退保价值：若无现金价值（如纯定期寿险），仅需关注720表保费税。
- 确认所有权：若由信托、公司或雇主持有，申报主体可能变更，建议咨询专业人士。
- 检查投资方式：固定保额加分红属传统计划；若投资于自选公共共同基金，需进行PFIC审查。
- 执行第7702条测试：向LIC索取退保价值表和完整保费历史，进行合规性测试。
- 履行申报义务：在FBAR和8938表上申报退保价值，并为作为美国税务居民期间支付的每笔保费提交720表。
下期保费前的建议
建议在下一笔保费到期前，整理LIC保费收据和退保价值表，因为720表需按季度申报。若持有打算持至到期的两全保险，建议立即进行第7702条测试，以便及时调整投保策略。