米哈乌·科列什尼科夫，PKO BP：失去部分东方市场将是持续性的 [FBK 2022]

在2022年零售趋势大会暨第十届化妆品行业论坛上，PKO BP部门分析团队负责人Michał Koleśnikow就地缘政治变局下波兰化妆品出口形势发表观点。他指出，受新冷战格局影响，全球经济集团正在重组以保障供应链稳定，波兰化妆品行业对东方市场的依赖度远超整体经济水平，未来可能面临部分市场核销的风险。

东方市场出口占比显著高于宏观经济

数据显示，去年波兰向俄罗斯、乌克兰及白俄罗斯出口的化妆品金额达5亿欧元，占全国化妆品出口总额的13%；哈萨克斯坦占比4%。上述市场合计吸纳了波兰17%的化妆品出口份额。相比之下，波兰整体经济对这些国家的出口占比仅约5%。Michał Koleśnikow强调：“化妆品行业对东方市场的出口依存度是波兰整体经济的三倍。”

地缘冲突重塑全球供应链格局

针对东方市场流失是否为长期趋势的问题，Michał Koleśnikow表示，尽管因抵制运动不彻底导致部分产品仍流入俄白两国，出口不会完全归零，但战争正推动世界重新组织。随着俄罗斯向中国靠拢并疏远西方，西方资本将转向更可靠的经济体。鉴于在俄投资风险极高且短期内难以改善，必须将东方市场的很大一部分视为既定损失。

产业转移带来新机遇与产能回流

挑战之外亦存转机。一方面，约300万新消费者进入波兰市场，西欧地区也涌现出新机遇；另一方面，原面向中东欧市场的俄白产能正加速向波兰转移。目前该趋势已显现，雅芳（Avon）和欧瑞莲（Oriflame）等企业已增加在波兰的生产投入，同时削减了在俄罗斯的工厂产能。