中国香港有一本册子，股东不能看，客户不能看，公司自己想公开也不行。能翻它的只有警务处、廉政公署、海关、税务局、证监会这几家。
它叫重要控制人登记册。2018 年 3 月 1 日《2018 年公司（修订）条例》实施起，凡在中国香港成立的公司（上市公司除外）都须备一本。
下面这五道题，可以花两分钟过一遍。
一、五道题：谁要进这本册子
《公司条例》（第 622 章）的判断标准不是一条，是五项，符合任意一项即属重要控制人。
前两项就是常说的 25% 门槛。真正容易漏的是后三项：持股 10%、20%，但能任免过半董事、对经营决策说了算的，照样属于重要控制人。股份比例是判断的起点，不是终点。
二、认出人来只是第一步
后面还有三段动作，每段都带时限：公司在知道某人是重要控制人后须在7 日内向其发通知，对方交回详情后须在7 日内记入册子；册子须放在注册办事处或中国香港境内指定地点，放在别处的须在首次备存后15 日内向公司注册处处长交付指明表格申报。
还须委任至少一名指定代表，在执法人员查阅时提供协助。这名代表须是居于中国香港的自然人，或法律执业者、会计专业人士——不能交给一个不在这座城市、也不在这条专业线上的人。
三、一个反面意见：反正没人看得见，先放着
这是关于这本册子常见的侥幸。不公开查册，不等于没人查——它对外保密，恰恰是为了让执法机关拿到一份不被外界干扰的实益拥有权底稿。代价分两档：
一、漏做
25,000 元 ＋ 每日 700 元
未采取合理步骤识别、未备存册子、未更新详情、册子未在指定地点保存或不容许查阅，按第 653I 至 653L 条每项最高 25,000 元，持续罪行每日另加 700 元。
二、造假
10 万元 ＋ 监禁 6 个月
明知或罔顾实情作出在要项上虚假或具误导性的陈述（第 653ZE 条），或在册子内作出虚假陈述（第 895 条）：简易程序最高 100,000 元及监禁 6 个月，公诉程序 300,000 元及监禁 2 年。
两档隔的不是金额，是性质。
这本册子的关键不在谁填了它，而在它记的是谁真的说了算。
两个动作，各管一块
把全文收成两句话：识别负责把真正说了算的人找出来，册子负责让执法机关找得到他。
顺序不能倒过来：先按五项条件过一遍人名，再谈册子放哪、谁来当代表。直接在册子上填一个持股最多的人，等于把册子当成股东名册的复印件。
现在可以做那两分钟的事了。勾满零格的公司不是合规，是还没开始找。
来源：公司注册处《備存重要控制人登記冊》刊物（第 35 號）；公司注册处「重要控制人登記冊」專設欄目（www.cr.gov.hk/tc/scr）；《2018 年公司（修訂）條例》（2018 年 3 月 1 日實施）；公司注册处对外演讲材料所载第 653G、653J、653ZE 条及第 895 条罚则（2019 年 1 月 24 日）。