Zalando已召集高盛、摩根大通和摩根士丹利三家银行,为其提供IPO建议。若顺利推进,这或将成为自互联网泡沫以来欧洲规模最大的首次公开募股。目前,Zalando尚未正式任命上述投行。
此次IPO预计将使Zalando估值超50亿欧元。尽管该数字低于亚马逊、乐天及阿里巴巴等巨头,但有望使其成为欧洲最大的纯线上零售商,显著高于估值约20亿欧元的Yoox。由于Otto、Asos及Sarenza等竞争对手未上市,难以精确对标,但Zalando近期增长极为迅猛。
高估值将使部分股东获益丰厚。创始人Marc、Alexander和Oliver Samwer合计持股17%;俄罗斯亿万富翁尤里·米尔纳(Yuri Milner)、丹麦时尚巨头安德斯·霍尔奇·波夫森(Anders Holch Povlsen)亦为重要支持者。其中,瑞典投资机构Kinnevik为最大股东,持股37%。
Zalando尚未实现盈利
成立五年至今,Zalando虽未盈利,但营收增长迅速,战略重心在于扩大市场份额。2013年公司仍处于亏损状态,但亏损比例较上年大幅收窄。上半年营业额达8.09亿欧元,而2012年全年营收已翻倍至11.5亿欧元。
两个月前,Zalando将法律形式从德国有限责任公司(GmbH)变更为私营股份有限公司(AG),进一步印证了其筹备IPO的决心。
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