从自我保险到信用保险的转折
20 世纪 90 年代初，总部位于盐湖城的犹他金属公司终止了其贸易信用保险保单，并开始实行自我保险。当时的保费和共保比例过高，从那时起，建立坏账准备金以防范不付款行为更为合理。
但 2005 年大宗商品价格飙升，迫使这家拥有 5,000 万美元资产的家庭控股公司将储备金提高约 250%。与此同时，犹他金属公司获得了一份信用保险保单，其保费远低于以往的坏账核销金额，因此公司再次决定改变方向，通过 Euler Hermes 为其应收账款投保——Euler Hermes 是德国金融服务集团安联的一部分，也是全球最大的贸易信用保险提供商之一。
成本效益与风险管控
"Euler 提供的费率优于我们在 20 世纪 90 年代所见的水平，”犹他金属公司的所有者兼经营者 Chris Lewon 表示，该公司的出口业务（主要面向亚洲国家）占其年销售额的 30% 至 70%。该公司目前的保单包括每年最高赔付 400 万美元以及 10% 的共保比例。犹他金属公司的两家最大客户各自投保金额在 150 万至 200 万美元之间。
“我们可能相当了解我们的客户，但很难看清影响他们下游业务的因素，”Lewon 说。“通过为我们的应收账款投保，我们基本上相当于购买了一个信贷部门。将成本从信贷部门转移到 Euler Hermes，可以抵消保单保费的三分之二。”
信用保险的多重价值
信用保险可以在公司财务中发挥多种重要作用。首先，它保障免受不付款风险，使出口商能够以具有竞争力的开放条款发货。此外，它还能缓和公司与银行之间的关系。一些银行在为公司应收账款提供融资时，会要求或倾向于信用保险。
“这给银行带来了信心，”莱万说。“他们不必完全了解我的业务，就能提供融资。”
专业评估与市场趋势
安盛财险通过收集和分析关于被保险客户的所有可用信息来承保风险。该公司总裁兼首席执行官约亨·杜姆勒表示：“我们有 1500 名核保人员，专门从事风险评估工作。”“他们收集公司资产负债表和银行信息，并将其输入我们的分析系统。这一过程部分电子化，部分人工操作，具体取决于我们何时需要专业人员的审核。在流程结束时，每家公司都会被分配一个信用评级。”
科法斯北美公司商业发展执行副总裁克尔斯汀·布劳恩指出，信用保险在欧洲比在北美更受欢迎。她说：“欧洲的经济更加依赖出口，而且他们从事这项业务的时间更长。”“美国出口商往往比他们的欧洲同行更能容忍风险。但在北美，人们对信用保险的理解和使用正在增长。”
据一家保险经纪公司——出口风险管理公司（Export Risk Management, Inc.）总裁卡雷·费里茨称，较小的出口商通常通过经纪人获得信用保险。他解释说：“一些承保人会提供单次销售保单，但大多数不会。”“有些承保人根本不会处理年保费低于 2500 万美元的业务，而另一些则乐于接受年保费在 10 万美元左右的客户。有些保险公司愿意承担的风险组合比其他公司更多。”
数字化赋能与理赔实战
科法斯通过推出一款可在移动设备上访问的应用程序，简化了其客户的投保流程。布劳恩表示：“这有助于我们的保单持有人评估潜在买家的质量。”“该应用程序可以访问我们全球 6 万家公司的数据库。它使得审查买家并快速做出决策变得更加容易，即使在旅途中也能如此。”该应用程序能够即时决定科法斯将为特定买家在开放账期条件下承保的销售额度。
莱万在其信用保险保单下仅提出过一次索赔，那是在 2009 年。那是一个已建立的客户，一家在美国的经纪人，投保金额高达 85 万美元，向亚洲多个市场发货。随着 2008 年金融危机后亚洲经济崩溃，该客户遭受严重挫折，导致犹他金属制造公司（Utah Metal Works）未付发票总额达 58.9 万美元。
莱万说：“我们在 2009 年 1 月初得知他们出现了问题，并立即通知了安盛财险。”“到 4 月 1 日，我们收到了一张 53 万美元的支票，相当于损失的 90%。”
莱万说：“这让我对损失 10% 感到不快，但这比损失 100% 要好得多。”