北京港企通商务咨询有限公司
🌍专业持牌秘书团队，十年专注海外公司注册与维护，服务范围涵盖：香港、新加坡、美国、开曼、BVI 等地的公司注册、银行对公/个人账户开设、公证认证、年审审计、变更注销等一站式企业服务。
公众号已发布内容 500+ 篇
政策已落地，企业当如何应对？
2026 年 9 月 1 日，一项实施了整整 32 年的税收优惠政策正式画上句号。
这一天，财政部与国家税务总局联合发布《关于外籍个人股息红利个人所得税政策有关事项的公告》（财政部 税务总局公告 2026 年第 27 号）。公告明确：自当日起，外籍个人从外商投资企业取得的股息红利所得，不再享受免征个人所得税待遇，统一按照“利息、股息、红利所得”项目缴纳个人所得税，适用 20% 税率。
这意味着——从 9 月 1 日开始，外籍股东从中国公司拿到的分红，都要扣缴 20% 的个人所得税了。
对于所有存在外籍自然人股东的外商投资企业而言，这项变化不可不察。本文将从政策背景、核心条款、影响范围与应对策略四个维度，为您全面梳理此次调整的来龙去脉与实操要点。
一、政策背景：32 年“超国民待遇”为何终结？
很多企业可能并不清楚，外籍个人从外商投资企业取得股息红利免征个人所得税的政策，最早可以追溯到 1994 年。
当年，《财政部 国家税务总局关于个人所得税若干政策问题的通知》（财税字〔1994〕20 号）第二条第（八）项规定，外籍个人从外商投资企业取得的股息、红利所得，暂免征收个人所得税。这一政策在改革开放初期出台，目标十分明确——招商引资。
彼时，我国急需大量境外资金进入国内市场，在税收政策上给予外资一定程度的优惠，是吸引外商来华投资的重要手段之一。
然而 32 年过去，中国经济体量与投资环境早已今非昔比。2025 年，中国国内生产总值已突破 140 万亿元大关。如今的外资来华，更多看重的是超大规模市场、完整产业链体系、健全基础设施、优质劳动力资源以及不断优化的营商环境。
北京大学中国财税研究中心主任刘怡指出，随着全国统一大市场的建立，我国正在逐步清理规范税收优惠政策，取消外籍个人股息红利免征个税的政策，有助于营造公平竞争的市场环境。北京国家会计学院副院长李旭红也强调，这一调整有利于防范税收漏洞，避免一些投资者通过转换企业性质获取税收套利，助力外商投资走向高质量发展。
正是在这样的背景下，财税字〔1994〕20 号第二条第（八）项正式宣告废止。这项延续了 32 年的特殊税收优惠，终于走到了终点。
二、新旧政策对比：变化一目了然
为了方便企业快速把握核心变化，我们将新旧政策的差异整理如下：
|
|
|
|
|---|---|---|
| 政策依据 |
|
|
| 纳税规则 |
|
|
| 外籍股东到手金额 |
|
|
| 扣缴义务 |
|
|
一句话总结：内外资股东税负实现统一，外籍股东不再享有分红免税特权。
三、政策原文逐条解读
公告虽仅有三条，但每一条都关乎企业切身利益，值得逐字逐句认真研读。
第一条：统一计税规则
原文： 外籍个人从外商投资企业取得的股息红利所得，按照“利息、股息、红利所得”缴纳个人所得税，适用 20% 税率。
解读： 从此以后，外籍自然人股东与国内自然人股东在分红税负上完全一致，不再区别对待。无论是中外合资企业还是外商独资企业，只要是外籍个人股东，在 2026 年 9 月 1 日之后实际取得的分红，一律按 20% 税率扣缴个人所得税。
需要特别留意的是： 本次政策调整仅针对外籍个人的股息红利所得，不影响外籍个人工资薪金、住房补贴、探亲费、子女教育费等原有免税政策——财税字〔1994〕20 号的其他条款继续有效。
第二条：明确扣缴责任与申报时限
原文： 外商投资企业向外籍个人支付股息红利时，应当代扣代缴税款，并于支付所得的次月 15 日内申报纳税。外商投资企业未扣缴税款的，取得股息红利的外籍个人应当在取得所得的次年 6 月 30 日前缴纳税款；税务机关通知限期缴纳的，外籍个人应当按照期限缴纳税款。
解读： 这条规定明确了两个层面的责任——
企业是第一责任人。 分红时必须代扣 20% 个税，并在次月 15 日内完成申报。如果应当扣缴而未扣缴，将面临罚款和滞纳金的风险。
个人是兜底责任人。 如果企业未能合规扣缴，外籍股东必须自行申报缴税，逾期将被追责。
第三条：执行与废止时间
原文： 本公告自 2026 年 9 月 1 日起执行，《财政部 国家税务总局关于个人所得税若干政策问题的通知》（财税字〔1994〕20 号）第二条第（八）项同时废止。
解读： 无过渡期，无缓冲期。2026 年 9 月 1 日起实际发放的分红，全部适用新规。
四、哪些企业受影响最大？
本次公告调整的核心对象需要同时满足三个条件：
外籍个人（含港澳台人士）
外商投资企业（非上市）
个人直接持股
三个条件同时满足，才适用本次公告的新规。
以下四类企业需要格外关注：
第一类：有外籍自然人股东的外商投资企业。 如果公司目前存在外籍自然人股东，尤其是近期准备进行利润分配的企业，必须重新测算分红方案。以往分红可能直接全额支付，现在必须先扣除 20% 个人所得税。
第二类：存在外籍股东的中小企业。 有些企业规模不大，但股东中有外籍自然人。过去大家可能没有特别关注这个问题，现在需要重新梳理股东身份、持股结构和分红安排。
第三类：跨境投资企业。 如果企业同时涉及境内外投资，不能只看 20% 这个数字，还需要进一步分析中国税负、境外税负、税收协定以及境外税收抵免等复杂因素。
第四类：有近期分红计划的企业。 无论规模大小，只要 2026 年 9 月 1 日之后有向外籍股东分红的计划，就必须按新政策执行。
五、需要特别警惕的“时间陷阱”
这里有一个容易被忽视的细节，值得企业财务人员重点关注。
根据《国家税务总局关于利息、股息、红利所得征税问题的通知》（国税函〔1997〕656 号）的规定，扣缴义务人将属于纳税义务人应得的利息、股息、红利收入，通过扣缴义务人的往来会计科目分配到个人名下，且收入所有人有权随时提取的，在这种情况下，扣缴义务人将利息、股息、红利所得分配到个人名下时，即应认为所得的支付，应按税收法规规定及时代扣代缴个人所得税。
通俗理解就是： 分红从“未分配利润”转到“应付股利”科目、并且明确到每个股东名下的，即使钱还没有实际到账，税务上也视同“已经支付”。
因此，时间节点的判断至关重要——
2026 年 9 月 1 日之前已经挂在“应付股利”科目下的——适用旧政策，免税；
2026 年 9 月 1 日及之后才转入“应付股利”的——适用新政策，需缴 20% 个税。
这一细节，直接关系到企业是否需要为外籍股东代扣代缴个税，务必引起高度重视。
六、财务人员必须立即行动的四步自查
如果贵企业存在外籍自然人股东，建议立即开展以下“四步自查”：
第一步：全面梳理股东结构
把公司所有股东重新梳理一遍，重点确认是否存在外籍自然人股东（含港澳台人士）。不要只看工商登记，还要结合实际持股结构进行准确判断。
第二步：确认分红时间节点
如果近期准备分红，尤其是 2026 年 9 月 1 日之后发生的分红，必须重点关注新政策。判断标准很明确：个人所得税对分红按 “收付实现制” 来确定纳税义务发生时间——在实际支付或视同支付时，纳税义务即告发生。
第三步：重新测算分红成本
以准备分红 1000 万元为例：
过去： 按 1000 万元直接设计资金安排，外籍股东全额到手
现在： 必须将 200 万元个人所得税纳入测算，企业实际支付给外籍个人的税后金额需要重新计算
第四步：涉及境外的，务必审查税收协定
如果股东来自美国、英国、新加坡、日本、德国等国家，不能简单套用一个 20% 的结论就结束。需要系统分析：中国怎么征、境外怎么征、能不能抵免、最终实际税负是多少。
七、企业合规建议
面对这一重大政策变化，我们建议企业尽快做好以下几项工作：
第一，建立内部扣税流程。 在分红审批和支付流程中，增设个税计算、扣缴和申报环节，确保合规操作。
第二，书面通知外籍股东。 及时将政策变化告知所有外籍股东，避免因信息不对称产生误解或纠纷。
第三，调整分红策略。 将 20% 个税成本纳入分红方案的统筹考量，合理规划分红时间与金额。
第四，寻求专业意见。 对于涉及跨境税收协定的复杂情况，建议咨询专业税务顾问，确保境内外税负得到合理处理。
写在最后
32 年的老规矩，2026 年 9 月 1 日正式翻篇了。之前是 0%，之后是 20%。
对于所有存在外籍股东的中国企业而言，现在最紧迫的任务就是：梳理股东结构、确认分红计划、重新测算成本、建立扣税流程、书面通知股东。
税制在变，企业的应对也必须跟上。及时调整分红策略、规范涉税申报，是规避风险的关键所在。
本文由北京港企通商务咨询有限公司整理发布，仅供参考，不构成正式税务或法律意见。具体操作请以官方公告及专业顾问意见为准。
北京港企通商务咨询有限公司 —— 您的专业一站式海外商务小秘书
北京港企通商务咨询有限公司-----中外企业服务平台，为您舟行瀚海保驾护航，助力您海外事业一路畅通！
专注为您提供海外公司注册、海外账户开立、海外公司年审、记账、审计、报税及税务筹划、国际商标申请、跨境电商、VIE 架构、ODI 境外投资备案、37 号文登记等，为客户量身定做优选的企业发展方案~
港企通商务咨询，中外企业服务平台，祝您海内外事业一路畅通。
专注为您提供海内外公司注册、离岸账户开立、年审、记账、审计、税务及税务筹划、国际金融牌照、国际知识产权、跨境电商、VIE 架构、ODI 境外投资备案、37 号文等，为客户量身定做优选的企业发展方案~
更多关于境外服务的专业解答，欢迎关注“港企通商务咨询”，给您最专业的建议、最用心的服务。