沃看 | 长滩港7月吞吐量创115年历史第二高；马士基年内二度上调业绩指引；22州联合起诉抵制政府索要1700万卡车司机数据

美国西海岸门户长滩港 7 月迎来建港 115 年来第二繁忙的月份，当月处理集装箱928,508 标箱，较 2025 年同期微降 1.7%，位列史上第四强单月。

分项数据显示，进口量为 467,461 标箱，与去年同期基本持平；出口量达 104,843 标箱，同比大增 14.8%，成为当月最大亮点。空箱量下滑 7.4% 至 356,205 标箱，通常被视为未来进口需求的先行指标。分析指出，美国消费者在通胀环境下的韧性超出预期，意味着旺季提前启动并有望延续至 9 月。

美国全国零售联合会已上调夏季进口预期。航线数据显示，中国至长滩的海洋订舱指数高于去年同期，远东货流热度显著。今年前 7 个月，长滩港累计处理 575.8 万标箱，同比增长 1.2%。

航运巨头马士基二季度交出超预期成绩单，并于本周二度上调全年业绩指引。二季度营收158 亿美元，同比增长 20%；EBITDA 达 30 亿美元，远超分析师预测中值；EBIT 为 16 亿美元，利润率约 10%。

海运业务是主要增长引擎：板块收入同比增长 23%，载货量上升 4.1%（以亚洲出口居首），平均运价上涨 22%，船队利用率维持 96% 高位；物流与服务收入增长 15%，码头收入增长 11%。

马士基 CEO 柯文胜指出，上海港等泊时间已达 12 天，欧洲北部、南美、西非及中国的陆侧基础设施长期投资不足，港口拥堵而非中东冲突，才是当前推高运价的主因。全年指引方面，公司预计全球集装箱市场运量增长约 4%，EBITDA 预期由 80 亿—100 亿美元上调至 105 亿—125 亿美元，EBIT 预期由 20 亿—40 亿美元上调至 45 亿—65 亿美元，自由现金流预期转正。

由 22 个州总检察长组成的联盟连同宾夕法尼亚州提起诉讼，试图阻止联邦政府获取全美约1700 万名商业驾照持有人的数据库。被告包括美国交通部、联邦机动车安全管理局 (FMCSA) 和国土安全部。

争议焦点是 CDLIS 系统——一个由美国机动车管理者协会 (AAMVA) 代各州运营的州际驾照信息共享平台。州方指控，FMCSA 要求 AAMVA 交出系统内过去五年的全部商业司机记录，并威胁若不从命将终止逾 1000 万美元的联邦资金与合同；国土安全部随后亦发出传票索取相同信息。

AAMVA 方面表示若无法院干预将配合联邦要求，州方因此紧急申请禁令。诉讼认为，联邦未经公众告知与必要的安全保障，擅自以 CDLIS 数据另建数据库，涉嫌违反《驾驶员隐私保护法》《隐私法》与《行政程序法》。

纽约州官员警告，系统一旦中断，将影响该州近 50 万名 CDL 持有人及约 2 万名学员。特拉华州总检察长直言，此举正将数百万劳动者的隐私置于风险之中。案件走向将决定联邦能否染指 1700 万商业司机的敏感信息，也可能重塑州与联邦在驾照记录及司机隐私上的权力边界。

美国卡车行业正打破一条延续数十年的规律：以往运价上涨意味着货运需求扩张、司机岗位随之增加；如今运价明显回升，就业却原地踏步。最新就业数据显示，7 月卡车运输岗位与上月持平，而此前两个月分别流失约 3000 个和 2000 个岗位；自 2023 年 1 月以来，行业就业仅有 7 个月录得增长。

过去一年半，联邦政府持续整顿行业：强化英语能力要求、收紧非本地居民 CDL 规则、打击"办证工厂"，其中仅非本地居民 CDL 新规一项，预计就将淘汰约 20 万名司机。与此同时，市场景气度明显回升：2026 年现货运价持续走高，远超去年同期与五年均值；Triumph 公司的全国整车指数即便经历季节性回落，仍同比高出 40%。

Arrive Logistics 分析认为，承运人正优先把资金投向更换老旧设备和提高司机工资，而非扩张运力；Triumph 高管则指出，就业与有效运力是两回事，市场真正缺的是"合法、合规、可投保"的运力。OOIDA 基金会还提示，当前需求增长主要由人工智能相关产业拉动，而高油价、中东局势与通胀，仍是影响货运市场前景的变数。