引言
财政部、税务总局于2026年7月发布的《关于离岸信托个人所得税有关事项的公告》（财政部 税务总局公告2026年第21号，以下简称“21号公告”），首次系统性地明确了离岸信托在中国个人所得税法下的征税规则。其中，如何理解并适用“所得来源地”（源泉）原则，是判断纳税义务、计算税款及避免双重征税的核心。本文将依据21号公告及其配套的征管规定，探讨“源泉”原则在离岸信托实际征收中的具体落地方式。
1. “源泉地”与“居住国”的判定标准
1.1 核心原则的转变：以“居住国”为绝对主导
在21号公告的框架下，对于中国居民个人设立的离岸信托，其征税逻辑已从传统的“所得来源地”原则，转变为以“纳税人居住地”为核心的全球征税原则。这意味着，只要纳税人是中国居民个人，其离岸信托在全球范围内产生的收益，无论来源于何处，均需在中国申报纳税（21号公告第四条）。这从根本上解决了“源泉地”与“居住国”的潜在冲突。
1.2 《税收协定》条款的适用空间
👉协定条款12、13的适用： 税收协定中的“财产收益”（Article 13）和“其他所得”（Article 12）条款，通常用于协调缔约国双方对资本利得等所得的征税权。然而，21号公告通过“穿透”原则，将离岸信托产生的收益直接归入居民个人名下，并指定了具体的所得项目（如“财产转让所得”、“利息、股息、红利所得”）。因此，在适用税收协定时，需判断该所得的性质是否符合协定条款的定义，以及个人是否构成协定的缔约国居民。
👉主要目的测试： 根据《“走出去”税收指引》，税收协定普遍包含“主要目的测试”（PPT）条款。如果设立离岸信托或相关安排的主要目的之一是获取协定优惠，则可能被拒绝享受协定待遇。（资料来源：《“走出去”税收指引》（2024年修订版））
1.3 双重税务居民的处理
👉21号公告的“反避税”判定： 21号公告第十一条明确规定，取得外国国籍、境外长期或永久居留权，但主要经济利益来源于中国境内的个人，可判定为有住所居民个人。这直接挑战了通过移民改变税务居民身份以规避税收的传统做法，使得“双重居民”身份冲突倾向于中国一方。
👉“加比规则”的适用： 在税收协定层面，解决双重居民身份冲突的“加比规则”（永久性住所、重要利益中心、习惯性居处、国籍）依然有效。但对于主要经济利益仍在中国的个人，其“重要利益中心”很可能被判定为中国。（资料来源： 《“走出去”个人税费指引》）
2. 信托层面收益与分配层面的区别
2.1 征税时点的颠覆：从“分配时”到“产生时”
这是21号公告最核心的变革之一。对于居民个人离岸信托，纳税义务的触发点不是信托向受益人分配收益的时点，而是信托（或其控制的境外实体）产生收益的当年（21号公告第四条）。原文规定：“居民个人离岸信托及该离岸信托持有、控制、管理的境外实体，在存续期间产生的收益，无论是否实际分配，均以该居民个人为纳税人……按年申报缴纳个人所得税。”
2.2 受益人应纳税的“分配”与“信托层面利润”的区分
👉信托层面利润： 这是征税的基础。居民个人需要就信托每年产生的全部利润（无论是否分配）进行申报。
👉受益人实际分配： 这是后续环节。如果信托利润已经依法完税，那么在实际分配给受益人时，受益人不再需要就该笔所得重复缴纳个人所得税（21号公告第四条）。这有效避免了重复征税。
👉相比之下，非居民个人信托：居民个人作为受益人，仅对实际分配或视同分配的所得负有纳税义务（21号公告第八条、第十二条）。
3. 证明文件的要求
3.1 首次申报必备资料
根据《关于离岸信托个人所得税有关征管事项的公告》（国家税务总局公告2026年第15号）第四条，纳税人在首次申报时，必须附报以下资料：
✅离岸信托协议或具有协议效力的相关文件；
✅装入离岸信托的财产明细清单；
✅离岸信托组织架构等信息；
✅离岸信托相关的其他信息。
3.2 年度申报必备资料
👉居民个人：需填报《个人所得税年度自行纳税申报表》（B表），并附报《离岸信托个人所得税纳税明细表》、《离岸信托个人所得税年度报告表》，以及离岸信托财务报表、运营收益和收益分配等资料。
👉非居民个人：需填报《个人所得税自行纳税申报表》（A表），并附报上述两个特殊表格。
3.3 境外扣缴税收证明
这是申请境外税收抵免的关键文件。根据《财政部 税务总局关于境外所得有关个人所得税政策的公告》（财政部 税务总局公告2020年第3号），居民个人需提供境外征税主体出具的税款所属年度的完税证明、税收缴款书或者纳税记录等纳税凭证。无法提供的，可凭境外纳税申报表及银行缴款凭证办理。（资料来源：《深圳答疑：居民个人取得境外所得如何申报个人所得税？》）
4. “源泉征税”与“抵免”机制
4.1 对境外已缴税的抵免比例
👉适用规则： 居民个人在境外已缴纳的与离岸信托相关的个人所得税性质的税款，可依法在中国应纳税额中抵免（21号公告第十条）。
👉抵免限额： 抵免额不得超过该境外所得依照中国税法规定计算的应纳税额。遵循“分国不分项”的规则进行计算。（资料来源： 《“走出去”个人税费指引》）
👉抵免效果： 这避免了双重征税。例如，若信托收益在A国已缴纳10%的预提税，在中国再按20%补足差额，则实际税负为20%；若A国税率高于20%，则超额部分可在以后年度抵免。
4.2 需要提供何种证明才能抵免
👉核心凭证： 境外税务机关出具的完税证明、税收缴款书或纳税记录，且需包含税款所属年度。（资料来源：深圳答疑：居民个人取得境外所得如何申报个人所得税？）
👉备选方案： 若确实无法提供上述凭证，可同时提供境外纳税申报表（或经确认的缴税通知书）及对应的银行缴款凭证。
👉追溯抵免： 如果当年未取得凭证，可在以后五个纳税年度内追溯至所得所属年度进行抵免。（资料来源：深圳答疑：居民个人取得境外所得如何申报个人所得税？）
5. 信托资产归属的“实质性来源”
5.1 “穿透”原则下的实质性判定
21号公告彻底放弃了“名义来源”的概念。它通过“穿透”信托的法律外壳，直接审视资产的实际控制人和最终受益人。对于居民个人离岸信托，信托本身不再是纳税主体，其背后的居民个人委托人才是实质上的资产所有人。
5.2 资产实际持有人与受益人之间的关系
👉委托人是核心： 居民个人委托人被视同信托资产的“实质”持有人，无论信托资产登记在谁名下。
👉对“名义来源”不可接受： 纳税人不能以“资产由境外信托公司持有，来源地不在中国”为由，主张不纳税。21号公告的“视同规则”（如第四条、第十二条）已明确否定了这种抗辩。
👉关联方控制： 公告第十四条定义了“控制境外实体”的标准（如持股25%以上），确保信托通过壳公司持有的资产也被穿透征税。
6. 受益人对离岸信托所得的“非税收来源”申报
6.1 资产转让、资本利得的源泉认定
👉居民个人信托： 如前所述，对于居民个人信托，资产转让、资本利得（如出售股权、房产）的收益，无论资产位于何处，均需按“财产转让所得”在中国申报纳税（21号公告第四条）。其“源泉”被统一认定为“受中国居民个人控制”。
👉非居民个人信托： 对于非居民个人信托，居民个人受益人仅对来源于中国境内的财产转让所得负有纳税义务。例如，信托转让其持有的中国境内公司股权，居民个人受益人取得的分配部分，需按“财产转让所得”纳税（21号公告第八条）。
👉资本利得与股息红利的区分： 公告明确将信托收益分为“财产转让所得”和“利息、股息、红利所得”，两者不得相互抵减（21号公告第四条）。申报时需严格区分对应项目。
7. 对多重信托结构的源泉合并
7.1 多层离岸信托链条的税务归属
👉逐层穿透： 21号公告及配套的征管公告，要求对多层离岸信托结构进行逐层穿透。居民个人设立的每一层信托或境外实体，其产生的收益均需归集到该居民个人名下，进行统一申报。
👉按比例划分： 如果两个以上居民个人将财产装入同一离岸信托，需按照各自装入时信托财产市场价值的比例，划分归属每个人的信托财产及所得，并分别申报纳税（21号公告第九条）。
👉合并申报： 居民个人需要在每年3月1日至6月30日，合并其通过所有离岸信托结构取得的所得，进行统一申报。这要求纳税人必须完整披露其所有离岸信托的架构和财务信息。（资料来源： 《关于离岸信托个人所得税有关征管事项的公告》）
总结与风险提示
“源泉”原则的实质落地： 在21号公告下，“源泉”原则已从“所得的实际产生地”，转变为“纳税人的居民身份地”。对于中国居民个人，其全球离岸信托收益的“源泉”在税法上被统一认定为“中国”。
复杂结构的单一税负： 无论信托结构多么复杂（多层离岸公司、多个信托），最终都将被穿透，由最顶层的中国居民个人委托人作为单一纳税主体，在全球范围内承担纳税义务。
合规成本极高： 要满足申报要求，纳税人需要提供极其详尽的财务资料、信托文件、以及境外完税证明。这要求纳税人具备极高的合规意识和专业能力，并寻求专业税务顾问的协助，以应对复杂的申报和抵免程序。
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