RFF信息动态

7月3日消息，中国证监会对《上市公司证券发行注册管理办法》、《北京证券交易所上市公司证券发行注册管理办法》以及配套规则进行修改。现向社会公开征求意见。主要修改内容如下：一是建立再融资定向增发储架发行制度。信息披露工作规范程度较高的上市公司申请竞价定增的，可采取一次注册、多次发行方式，更好适应双边市场特征，便利上市公司迅速抓住市场时机实施融资，引导其理性融资、有序融资，减少一次性大额融资对市场的扰动。二是优化小额快速再融资制度，在拟融资规模不超过净资产20%的前提下，沪深交易所上市公司小额快速融资上限从3亿元提升至6亿元，净资产超过100亿元的特大型企业小额快速融资上限提升至10亿元；北交所上市公司小额快速融资上限从1亿元提升至2亿元。三是实行统一的市价发行定价机制。要求所有上市公司定增须以发行期首日作为定价基准日确定发行价格，推动定价市场化，并完善锁定期安排，更加体现对中小投资者的保护。四是简化上市公司向控股股东定增条件。五是强化可转债监管要求。六是进一步明确募集资金投向主业等监管要求。

7月6日，据广东证监局消息，中央金融工作会议强调，要全面加强金融监管，有效防范化解金融风险，明确指出对风险早识别、早预警、早暴露、早处置，健全具有硬约束的金融风险早期纠正机制。在非法证券期货活动领域，仅靠事后打击不足以从根本上解决问题，广东证监局高度重视早期风险排查处置，力争将问题隐患解决在前。通过地方金融风险监测防控平台，央地协同开展非法证券期货活动风险监测预警提醒，接收处置非法活动线索109条，排查并向主管部门通报群众反映较多的非法网站35个，对14家涉嫌场外配资网络平台进行专项排查；持续强化与多家互联网平台的监管协作，通过依法取消资质认定、关闭违法账号等方式，及时处置违规账号24个，切断涉非信息传播渠道。

7月6日消息，沪深北交易所近日分别就各自的“上市公司证券发行上市审核规则（征求意见稿）”公开征求意见，沪深交易所同时就各自的“证券发行与承销业务实施细则（征求意见稿）”公开征求意见。沪深北交易所拟推出优化再融资一揽子举措，着力提升市场功能，支持上市公司用好再融资相关机制。据悉，拟修订主要内容包括“增加上市公司向特定对象发行股票的储架发行制度”、“完善锁价定增制度”、“修改简易程序授权机制”等事项。

7月5日，香港金管局总裁余伟文在节目中就全球金融市场动态及香港金融领域相关议题作出表述。针对先进AI模型安全漏洞对银行业构成的潜在风险，余伟文表示，目前香港银行已广泛应用金融科技，“有AI矛就有AI盾”，金管局已成立跨行业专责小组，做好针对AI的侦测、抵御及修补工作。他坦言，确实担忧“AI泡沫”问题：当前AI企业融资持续增加，但AI能否实现商业化并为企业带来实质收益仍是未知数，且股票市场对AI已处于亢奋状态。他担心，一旦股市出现调整，再叠加地缘政治引发的通胀忧虑，可能出现风险叠加、股债齐跌的情况。同时他强调，香港金融根基稳固，金管局将做好监测及应急准备。