这轮反内卷今天有很多讨论，不少家人们牢记组训，说光伏狗都不买，不过宝总是一个只看事实，客观分析下来，这轮反内卷和去年10月份相比，有两个叙事级的变化：1）国家政策定调层次更高；2）期货和现货价格在技术上形成了强反弹支撑；
起因是昨天开了个中央财经委员会的会议，是负责经济领域重大战略的顶层设计和统筹推进的，级别非常高。具体有多高，看看委员会的人员构成就知道，总书记亲自挂帅任主任，总理担任副主任，其他的无需多言。
会议有两个核心议题：1）全国统一大市场，要重点政治低质量内卷的问题，也就是要搞供给侧改革；2）大力发展海洋经济。今天市场的主线完全就是围绕这个会议展开的。
先简单说一下海洋经济把，这个今年3月份都炒过，在题材熄火的背景下，海字辈几乎是市场唯一的活口。因为昨天的会议定调级别非常好，今天毫无疑问是必炒的的，除了老的深海装备、海上风电的核心票，今天市场进一步发酵到远洋渔业、海洋医药（从海藻、珊瑚提药物）、滨海旅游。尤其是后面更有海洋“经济”特色。
再说会反内卷。供给侧改革其实不是什么新名词了，18年就搞过，拉起来了煤炭、钢铁、玻璃、水泥等上游大宗的超级大牛市。但这次供给侧改革的目的不一样，不光是上游商品过剩，而且中下游制造业才是严重过剩，产能是需求的几倍之巨，最大的矛头就是指向光伏和新能源车。
6月29日，人民日报发文《在破除“内卷式”竞争中实现高质量发展》，直接点名光伏、新能源车。大家都心知肚明，这几年上市公司拉着地方政府疯狂投资建厂，地方政府的债务全部跟光伏、新能源车的战车绑在一起了，反内卷=化债，确实已经惊动高层了。
过去是钢铁、煤炭、水泥这老三样，现在就是工业硅、多晶硅、碳酸锂新三样，一个比一个跌得惨，都已经绝望了，所以说必须反内卷必须先从上游的新三样抓起。
去年10月份，光伏行业协会为了减少内卷，就发了一个组件“最低”参考价0.68，当时市场短期炒了一波反弹就结束了，主要还是质疑这种自律性倡议的有效性。
但回过头来看，经过5月份抢装之后，目前TOPCon组件新签订单实际价格集中在0.65-0.66元/W，主流大厂在0.68-0.70元/W，组件行业的价格神奇地锚定在0.68元附近了，看来行业协会确实把主流厂家的现金成本摸清楚了。
今天光伏大涨还有一个催化剂是光伏玻璃开始集体减产30%，真是亏麻了，亏不动了，被动开始减少产能。这都说明确实已经亏不动了、亏不起了。
另外从期货价格上看，多晶硅期货从上周四开始已经走出明显的放量反弹的技术形态了。
但硬要问我基本面怎么样，我只能说还是严重过剩，甚至腰尾部企业远没有到出清的阶段。
所以现在很明显了，反内卷是政策面和技术面的一次共振，这种级别的共振强度恐怕不小，而且今天是反应在权益市场上的第一天，
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