你好，我是家辉，一个助你财富飙车的男人。
马云“同款”港险就要下架了。
2019年云峰金融入主香港万通，马云亲身下单“富饶”系列。
凭借“马云”二字，万通家产品这几年在内地客户中卖卖卖，大吃四方。
现在主推的富饶千秋也可圈可点，收益不错、保费优惠大、市场独家年金转化功能......
现据保司通知，富饶千秋会在2026.1.1日正式停售。
最后的机会，富饶千秋值得上车吗？
全网狂吹的年金转换功能，真能令人安心养老？
01
富饶千秋收益测算
先是喜闻乐见的收益对比环节。
直接上数据对比：假设年保费5万美元，缴纳5年，一共25万美元。
香港主流分红险收益对比
绿色第一梯队、黄色第二梯队、橙色第三梯队
富饶千秋保证收益不算高，但在第13年就达到250500，保证回本速度在香港分红险中算是最快水平了。
这是假设分红为0的极端情况，比来比去也没意思。
重点看预期总收益（保证收益+分红）。
在前10年，<宏挚传承>表现最猛，
但从第15年起，富饶千秋会翻身做主人。
在第20年时，富饶千秋和宏挚传承、盈聚天下2、匠心传承2领跑全场，预期总收益都能突破71.6万美元。
继续30年往后，富饶千秋后劲不足，直到第41年收益率登顶6.5%。
其他产品中，最快者如信守明天28年登顶，环宇盈活、盛利2第30年达到。
综合看下来，富饶千秋最核心的竞争力在第15年 - 第25年区间，收益可以和顶尖产品并驾齐驱。
对多数人来说，一份港险最大价值应该就在第10年 - 第30年。
如此看来，富饶千秋当然算是一款中上之作。
但就此想在港险中脱颖而出，还差点意思。
于是，富饶千秋推出市场独有的“年金转换功能”。
这能吸引你选择富饶千秋吗？
02
年金转换怎么用？
先问一个问题：养老，你觉得多少钱才够？
答案往往充满不确定。
养老就像在沙漠行走，就算背着水囊，也不敢畅饮。
除非，你有一个源源不断的泉眼。
能储备养老金的保险，主要两种：
分红型储蓄险：收益更高、取钱金额/时间自由，但可能竭泽而渔，提前花光。
养老年金险：定期派发年金，不早不晚不多不少，活到老就领到老，但收益不如前者。
是不是觉得很难取舍？
富饶千秋的年金转化功能，就尝试把两者优点结合起来：
在55岁及保单已满10年起，可以随时把全部或部分收益转换成年金，保证终身派发，年金派发的形式多达12种！
根据万通公布的数据，最多人选择的是定额保证领取15年（或20年）、定额终身，下面以这两种为例。
假设30岁的小A，投保5万美元 x 5年，到55岁时保单预期总收益96.5万左右。
小A决定把96.5万全部转换成年金，给自己终身派发养老金。
请记住96.5万这个数字，很关键！
选择一：定额终身领取
定额终身，是12种年金选项中领钱最多的。
小A每年固定领到58169美元，活到老就领到老，安全感十足。
只不过，这种领取方式会有一种致命bug！
假设小A只活到60岁，只领了5年约29万年金，也没其他身故赔偿了。
但小A原先是用96.5万来转换年金的，这笔买卖巨亏！
去世越早，亏损越大。
直到72岁，小A累计领到年金约98.8万，才能勉强回本。
这就是和保险公司对赌，只有活得久，年金转换才划算。
选择二：保证定额领取15年
小A每年固定领取57474，一样是活到老领到老。
领取金额会比定额终身少了695美元，约合4900人民币。
但选择保证领取15年，不管小A能活多久，保险公司都会至少派发：57474 x 15年 = 86.2万左右。
比如，小A只领5年就不在了，保司会继续派发余下10年的年金给指定受益人。
总年金会有一个兜底收益，确定性更高一点。
但同理，只要没活到72岁或以上，转换年金依然是亏的。
或者，你也可以选择其他年金方式。
比如，第3种：125%现金价值回奉保证。
每年能领取年金56535，比以上案例都低。
但不管活多久，保险公司会保证至少派发年金：96.5万 x 125% = 120.6万，绝对不会亏损。
至于其他项年金，第4/5种是年金越领越多，第9种是夫妻二人一起领，第11/12种是发生重疾，额外赔钱......
碍于篇幅，家辉就不展开了，感兴趣可联系我：yintan1216，具体问题帮你具体分析。
03
年金转换 VS 减保提领
聪明的朋友，可能想到一个问题了。
任一款香港主流分红险，我都可以通过“减保提领”把收益拿出来使用啊，何必要转换年金，多此一举？
好，那再来算一算这笔账：
定额终身领取年金58169 VS 每年减保提领58169
对比结果，差距大到让人大跌眼镜。
保单收益全部转换年金之后，原账户价值已为0，退保或身故都没得赔。
但减保提领，可以一边取钱，一边让保单账户增值。
比如小A活到80岁去世，此时家人还能预期拿回账户价值1451273！
所以，干嘛转换年金？怎么看都不划算！
保险公司、全网经纪人都在告诉你：
减保提领是不稳定的，如果后面分红惨淡，就可能提前榨干保单，把钱全部领完了。
但转换年金后，每年的58169是100%给到手，活到老领到老，直到海枯石烂。
这种安全感，对养老太重要了。
确实如此，我也赞同这个道理。
但是，他们会不会提醒你：一开始用来转换年金的“96.5万”，就是最大的不确定因素。
说白了，年金转换没有什么神奇之处。
本质上是万通拿你的收益又去买一份年金险，然后给你发年金。
假设，我说假设啊，万通分红实现惨淡，在55岁时保单收益远远达不到合同上的96.5万。
只能用三瓜两枣去转换年金，又谈什么确定性、保证养老呢？
在我看来，年金转换只是一个锦上添花的功能，虽值得肯定，但绝对不应该成为你选择富饶千秋的主要原因。
如果想要最稳妥、最万无一失的养老保险，那就去考虑真正的年金险。
就比如，全港保底最高的真年金：<保底派息4.7%+额外分红>
在测评港险时，家辉有时会想起一个“朝三暮四”的小故事。
战国时，有一名养猴人，想缩减给猴子的口粮。
养猴人先说早上给三颗栗子，晚上给四颗，猴子不悦；随即改为早上四颗、晚上三颗，猴子欣然接受。
现在的港险，各类功能层出不穷，包装得花里胡哨，不怕你上当，就怕你看明白。
但本质变了吗？真符合我们买保险的初衷吗？
不见得。
就此，我是家辉（微信：yintan1216）。
如果你也厌倦了“朝三暮四”式的营销游戏，想有人帮你把栗子一颗颗数清楚，欢迎交流~
推荐阅读：
<港险最大风险！这边买完，那边人跑路了>
<盛利2，全网吹爆!致命伤没人提？>
<保底4.47%+额外分红，最佳养老金>
家辉简介
CFP国际金融理财师
港险实战派
银探高级合伙人
知乎过气大V
深港双城搞钱能手