尹满华：央行数字货币 具备落地条件

近日，数字货币再度大热，与以往来自民间的关注不同，此次是由央行正式提出了数字货币的发展规划。9月19日 中国人民银行主管金融杂志《中国金融》第17期发表文章《中国法定数字货币发展新机遇》称，中国人民银行2014年就开始了对法定数字货币的研究，2017年1月中国人民银行数字货币研究所正式成立，截至2020年4月，已为数字货币及其相关内容提交22件、65件、43件专利申请，涵盖数字货币的发行、流通、应用的全流程，形成了完整的产业链，已完成技术储备，具备了落地条件。

而不仅是央行，连日来，数字货币成为了各级政府方案和会议中的高频词汇。在商务部印发《全面深化服务贸易创新发展试点总体方案》中提到：在京津冀、长三角、粤港澳大湾区及中西部具备条件的试点地区开展数字人民币试点。9月6日，在2020中国国际金融年度论坛上，北京市副市长殷勇也表示，要发挥北京科技创新中心和国家金融管理中心的双重优势，突出数字经济、数字金融、监管科技等重点，深入开展金融科技监管沙盒试点，利用冬奥委会等场景，在数字货币等前沿领域先行先试，力争取得引领性的突破。北京市通州区区长赵磊也曾在2020全球财富管理论坛上亦谈及数字货币。他指出，今年4月，北京市金融服务工作领导小组以一号档印发《关于在城市副中心打造国际财富管理中心的工作方案》，明确赋予副中心“全球财富聚集地和具有国际影响力的财富管理中心”的定位，并将在副中心试点新型金融牌照、法定数字货币、资管产品个税递延等27项财富管理前沿领域的改革任务。

而在9月21日公布的新一批自贸区方案中，数字货币更是成为了北京自贸区的重点发展领域。方案明确指出，支持人民银行数字货币研究所设立金融科技中心，建设法定数字货币试验区和数字金融体系，依托人民银行贸易金融区块链平台，形成贸易金融区块链标准体系，加强监管创新。建设金融科技应用场景试验区，建立应用场景发布机制。

一连串的官方发声，最终以央行辖下刊物发表文章表态，以北京自贸区方案的推出确立方向，共同指向了数字货币的正式试点和落地。实际上，央行对于数字货币的试点早已在悄然进行着。央行数字货币项目名为“DC/EP”，即数字货币和电子支付工具，由国家发行，是纸钞的数字化形态，价格与人民币挂钩。今年4月份，央行的数字货币DC/EP首先开始在农行进行内部测试。8月29日，建设银行App也上线了数字货币钱包功能用，供部分客户试用。除金融机构外，央行的数字货币在实体经济中也在布局。2019年11月，央行数字货币研究所与华为签署了金融科技战略合作备忘录。今年4月，央行数字货币研究所与商汤科技签署合作协议，双方将围绕金融科技领域的人工智能创新研究和应用开发等方面展开合作；7月，中国人民银行数字货币研究所与滴滴出行正式达成战略合作协议，共同研究探索数字人民币在智能出行领域的场景创新和应用。

从数字货币的本质来看，其可视为数字化形态的现金。数字货币跟国家发行的纸币一样，都有流通与支付职能，但同时具有可控匿名性、投融资功能。与人们所熟知的支付宝、微信等电子支付相比，数字货币最大的不同在于，第一，数字货币是一种货币而非支付方式，即便在没有网络信号的情况下也可进行收付款；其次，当收付双方都具备相关设备的情况下，收款方不能无故拒收数字货币；第三，数字货币不存在管道费用，收付款时无需支付额外的服务费。从这几点来看，数字货币的作用和意义还是十分明显的。

而具体到数字货币的推出，根据历史经验和业内人士分析来看，数字货币距离实际推出还会有一段不短的路要走，包括全面测试、试运行和正式运行的多个阶段。再加上数字货币有可能意味着下一代人民币的全面数字化，将会对整个社会体系和经济体系的运行带来深远的影响，因此在数字货币实际的推行过程中，央行也会采取更加谨慎的态度。针对数字货币的推出，央行透露的进展是：目前，数字人民币研发工作遵循稳步、安全、可控、创新、实用原则，先行在深圳、苏州、雄安、成都及未来的冬奥委会场景进行内部封闭试点测试，以检验理论可靠性、系统稳定性、功能可用性、流程便捷性、场景适用性和风险可控性。针对何时正式推出，央行曾多次强调尚未有时间表。但不论如何，从近期数字货币的热度和国家的表态来看，数字货币的推出已是箭在弦上，距离其真正到来，只是早晚的问题罢了。