2025 年 3 月 21 日，国家金融监管总局发布《关于发展消费金融助力提振消费的通知》重点支持新市民、高校毕业生、年轻客群等，例如交通银行推出 “菁才惠民贷”，适配年轻人租房、旅游等需求。覆盖家电、家装、教育、文旅等领域，部分银行与消费场景深度融合（如中行 “家装分期”）
对于确实需要消费贷的人来说是好事，可是银行把事给办砸了。
作为跟进，多家银行对贷款者的资质以及资金的用途做的很严格的规定。具有稳定的工作及收入，具有按时偿还贷款本息的能力。信用良好的客户，个人消费贷款自主支付金额上限从 30 万元阶段性提高至 50 万元，互联网消费贷上限从 20 万元提至 30 万元。申请人不得违规使用贷款资金，例如用于投资、炒股、购房等，一经发现，银行有权一次性收回欠款。个人消费贷款只能用于日常消费、大额消费等方面，日常消费包括购买生活用品、餐馆吃饭；大额消费包括外出旅游、家庭装修、购买大型家用电器等。贷款期限从最长 5 年延长至 7 年，多家银行消费贷利率已降至 “2 字头”，如招商银行 “闪电贷” 年化利率 2.58%，宁波银行 “宁来花” 2.68%，北京银行对优质客户提供 2.5% 利率。这些银行使了浑身的解数，实行了年化利息。要知道一年期存款利息，1%多一点，5年期1.5%左右。看看我们的这些银行，他们不思悔改，依然过着靠低吸高贷的方式在过日子，俨然成了老百姓的吸血鬼。如果想让这个政策发挥其最大效力，那么银行的贷款利息必须不能高于存款利息。
消费贷能刺激老百姓花钱吗？
消费贷能激发消费潜能，花明天的钱办今天的事儿，促进经济发展，很多国家也用消费贷来刺激经济。比如，2024年美国消费贷占gdp的比重为28%，包括信用卡贷款，汽车贷款，学生代理，个人贷款以及其他的贷款。单从单消费占gdp比例来看，我们着实与美国有着不小的差距，因为中国的的消费贷占比为18%。2024年中国的gdp总量为134.9万亿。如果想再提升消费占gdp比重10个点，那么居民消费支出就要再增长13.49万亿。也就是说为了达到这个比重，几乎我们每个中国人都要再多花1万块钱。那么老百姓会不会花这1万块钱呢？其实这根本不是花不花的问题，而是有没有的问题。
根据央行公布的数据，2024年住户人民币存款余额达151.25万亿元。2025年1月，住户存款大增5.52万亿元，加上2024年新增的储蓄，居民存款总额已达157万亿元左右。若仍按14亿人口平均，人均存款约11.2万元。看起来不错哟，请问有多少人自己或者身边的朋友能够达标，很多人只是被平均而已。
所以，人均存款只是一个平均数，并不能完全反映所有人的存款情况，也不能代表大多数人的真实水平。招商银行报告显示，2%的高净值人群占据80%的存款总额，大部分普通储户分摊剩余20%，也就是说14亿人只有，31万亿存款，人均2万多。也就是说我们大部分的老百姓还要再花去1万块钱，才能够让消费占gdp的比重达到美国的水平。这是一个根本就不可能完成的假设。
谁最需要消费贷？
我们假设绝大部分中国人每个老百姓都有2万块钱的存款，他们敢花吗？他们生病要不要花钱？吃饭要不要花钱？孩子上学要不要花钱？照顾老人要不要花钱？不要觉得这2万块钱多，其实是少的可怜。既然这些人不消费，那么让哪些人来消费呢？我们的通知给了明确的答复，这些人要有稳定的工作及收入，具有按时偿还贷款本息的能力，并且信用良好。这才是真正的目标群体。所以那些想着蒙蒙混过关，割国家韭菜的人就算了吧。问题是这些精准客户为什么要贷款？银行5年期存款利息是1.5%，而消费贷的5年期还款利息为2.58%，在目前的这种经济形势下，有多少人会愿意贷款装修、贷款买车。难道他们不知道目前的经济形势下现金为王的重要性吗？另外，存银行1.5%的利息，贷款要2.5的利息，难道这些优质客户看不出来这其中的差别吗？因此真正需要钱的人贷不了款，被定义为目标客户的人不会贷款。
老百姓需要的是赚钱而不是贷款！
上文提到我们的消费贷占GDP比重较美国刚好差10个点，这十个点的差距刚好拉开了中国消费占GDP比重和美国的差距。
中国在2000年-2010，消费呈下降走势。2000年消费占GDP的比重约为63%、64%左右，到2003年下降为55.4%，2008年中国居民消费率为35.3%。
2010年以后消费呈上升走势。消费支出由2012年的27.5万亿元提升到2020年的56.1万亿元，最终消费支出占GDP的比重由51.1%提升到54.7%。
2021年，中国消费占比为54.5%。2022年变成53.5% ，2023年变成55.6%，2024年最终消费支出对经济增长贡献率为54.5%。
美国在2017 - 2019年间，个人消费支出在美国实际GDP中的占比处于67% - 68%之间。2020年在69%左右。2022年消费占GDP比重为68.8%。2024年消费占实际GDP的比重为68.2%。
通过对比不难发现，我们和美国的消费能力的差距主要体现在消费贷占比方面，用消费贷来刺激消费，可能是这次通知的理论来源。
注意！消费的前提就是有钱或者远期有收入的能力，敢贷款的前提是有能力去还贷款（老赖除外）。我们老百姓手里的到底有没有钱？
招商银行报告计算11亿人只有，31万亿存款，人均2万多，换算成美元也就3000多，美国人均存款5.5万美元，即使我们人均存款11万人民币，也与美国相去甚远，这是我们老百姓的真实情况！
为什么我们的老百姓不敢花钱，是因为他们在为明天的不确定性做准备。想老百姓花钱，我们必须完善社会保障体系，涵盖医疗、养老、失业等多个方面，减少了对未来不确定性的担忧，从而更敢于消费。除此之外，降低贫富差距，合理分配财富，努力提高大部分人的收入，这是提升消费的实质行动。对我们来说，这一切问题的解决是离不开制造业的，我们在人口数量和经济结构与美国有着很大的不同，在中国能够承载如此人口规模的行业就是制造业和服务业，制造业创造财富，服务业重新分配财富，因此救消费首先要救制造业。可是，现在碰上了我们这些靠吸血过日子的银行，他们所颁布的相关政策对于解决问题没有一点诚意，只是隔靴搔痒，装装样子罢了。
2024年，随着经济走势、房价与利率下行，国内大类资产收益率普遍跌破2%（国债1.6%/存款1.5%/保险2.5%/房租1.7%），且极有可能长期维持在低位。这意味着从2025年起，中国家庭面临长期低利率环境下的资产保值难题。
在低利率、低通胀与老龄化时代，除了降低房地产比例，增配国债、保险等避险资产。更好的做法是将选取标的扩大到全球的核心资产（比如锁定4.6%利率的美债），让家庭资产配置的收益率更稳健、风险对冲性更充分。
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