01投资功能
相比股票等投资方式，保险投资非常稳定，比较适合进行长期的投资规划，为资产管理提供更多的主动权。此外，保险中还有一个叫投资连结保险的特殊险种，具有保障和投资的双重功能。
02杠杆功能
杠杆功能是人寿保险的特有的功能，任何其他金融工具几乎都无法取代，尤其在境外，其财务放大功能更是被广泛地应用，最具代表性的就是大额保单的保费融资。
03收益锁定功能
保险合同具有合同属性和长期性，签订后保单中的预定利率是不能变的，这样，人寿保险就拥有了收益锁定功能。对高净值人群来说，资产的安全比起资产的增值更为重要，而建立一个安全且能长期持续稳定的现金流是财富规划中不可或缺的要素。
04婚姻财富规划功能
大额保单是婚前财产的“现金保鲜库”，可以防止财产混同，实现婚姻财产的保全。婚后以父母为投保人，以子女为被保险人的保单，在保单赔付前都属于投保人的财产，就不会成为子女的婚姻共同财产，这就产生了婚姻财产的规划。
05家庭财富传承功能
大额保单的投保人和被保险人可以在法律规定的范围内，灵活指定大额保单受益人及其受益比例，并在大额保单赔付前，有更改受益人及其受益比例的权利，从而实现财富的传承，甚至代际的精准传承。
06债务相对隔离功能
保险和信托不同，信托的财产保全功能是基于信托财产的独立性，而保险是投保人将保险金交给保险公司，以被保险人的身体为保险标的，成立保险合同，保险公司再从不同条件下将保险金给付给指定或者法定受益人，实现财产合法地在投保人和受益人之间转移。
07隐私保护功能
在通过继承进行财富的传承时，一般要经过继承权公证，且遗嘱必须得到所有继承人的认可，这一系列的过程是很难做到信息的相对保密。但大额保单通过指定受益人的方式，可以经由保险赔偿金把财富直接传承给受益人，无须经过其他任何人的认可或同意。
08资金融通功能
一般情况下，保单都具备现金价值，投保人可以通过对保单的任意解除权随时实现保单的现金价值，这属于投保人实际有效控制的财产，在国内外都可以通过保单抵押或质押进行贷款，使用资金的融通功能。
09移民规划功能
保险理赔金的免税待遇已经被国际社会广泛接触，因此大额保单在移民规划中都具有非常重要的作用，尤其是对于税制复杂、税率高且征税能力强、惩罚力度大的国家，移民前利用大额保单进行财务规划，非常有必要。
10税务规划功能
在全世界各个国家，人寿保险理赔金基本都是免税的；在大部分国家和地区，保单可以规避遗产税；在许多国家和地区，购买人寿保险的保费在企业和个人都是可以税前列支的。
