摘要
市场回顾
1）新的一年A股市场迎来开门红，主要宽基指数全线上涨，中征1000指数、科创50指数、创业板指涨幅较大，中征500指数、沪深300、上证指数的涨幅也均超过2%，同期港股大幅上涨；
2）行业表现方面，上期申万一级行业指数多数上涨，计算机、建筑材料、通信等行业领涨，农林牧渔、社会服务、交通运输等行业下跌。
基金表现
1）权益方面，上期权益市场表现较好，权益型基金普遍净值大幅上涨；
2）固收方面，债券价格逐渐稳定，纯债基金净值上涨，混合型基金叠加权益市场上涨行情表现较好；
3）QDII股票型、QDII混合型基金上期表现较好，油价大幅下跌，金价上涨，QDII另类型基金内部表现分化，总体净值上涨；
4）量化多头、指数增强型基金和股票多空型基金上期净值均上涨，沪深300数增强基金的平均超额收益较弱，中证500、中证1000指数增强基金的平均超额收益较好。
基金发行动态
新年基金成立遇冷，上期共成立基金5支，募集资金合计9.60亿元，新基金成立规模较此前一期减少169.36亿元。新成立的基金中，被动指数型基金成立数量最多，共成立2只基金，偏股混合型基金募集规模最大，募集资金合计4.47亿元。
热点回顾
2022年新发基金1541只，募资规模近1.5万亿；2023年首单公募REITs发售，规模料迎爆发式增长。
市场回顾
新的一年A股市场迎来开门红，主要宽基指数全线上涨，中征1000指数、科创50指数、创业板指涨幅超过3%，当周收益率分别为3.48%、3.25%和3.21%，中征500指数、沪深300、上证指数的涨幅也均超过2%。同期港股大涨，恒生指数一周收益6.12%。成交量方面，A股主要指数的成交量环比大幅上升。
市场主要指数上周表现情况
资料来源：Wind，山东信托
行业表现方面，上期申万一级行业指数多数上涨，计算机、建筑材料、通信等行业领涨，收益率分别为5.15%、5.08%和5.05%；农林牧渔、社会服务、交通运输等行业下跌，收益率分别为-1.22%、-0.96%和-0.15%。
资料来源：Wind，山东信托
公募基金表现情况
权益方面，上期权益市场表现较好，权益型基金净值上涨，普通股票型、偏股混合型、平衡混合型基金、灵活配置型基金的净值周内平均收益率分别为3.18%、3.24%、1.87%和2.50%。
资料来源：Wind，山东信托
权益个基方面，华泰柏瑞基金旗下何琦管理的华泰柏瑞新经济沪港深上期收益最高，周回报11.38%。
资料来源：Wind，山东信托
固收方面，含权益的混合二级债基、混合一级债基及偏债混合型基金平均收益率分别为1.18%、0.71%和0.94%。上期债券价格表现稳定，纯债基金中的短期纯债型基金、中长期纯债型基金和货币市场型基金的平均收益率分别为0.12%、0.16%和0.04%。
资料来源：Wind，山东信托
固收个基方面，平安可转债表现最好，周内回报5.18%。
资料来源：Wind，山东信托
QDII基金方面，上期海外主要权益市场多数上涨，原油价格大跌，黄金价格上涨，QDII股票型基金、QDII混合型基金上期平均收益率分别为2.85%和4.75%，QDII另类型基金平均收益0.16%，QDII债券型基金上期平均收益0.87%。
资料来源：Wind，山东信托
QDII个基方面，华泰柏瑞亚洲企业上期表现最好，周内回报13.48%。
资料来源：Wind，山东信托
上期量化多头策略的平均收益为2.94%，指数增强策略的平均收益率为2.80%，股票多空绝对收益策略的周回报为0.44%。指数增强策略中，跟踪沪深300指数、中证500指数和中证1000指数的基金分别获得超额收益率-0.09%、0.09%和0.41%。
资料来源：Wind，山东信托
量化个基方面，东吴安享量化上期表现最好，周回报达到8.44%。
资料来源：Wind，山东信托
基金发行动态
新年基金成立遇冷，上期共成立基金5支，募集资金合计9.60亿元，新基金成立规模较此前一期减少169.36亿元。新成立的基金中，被动指数型基金成立数量最多，共成立2只基金，偏股混合型基金募集规模最大，募集资金合计4.47亿元。
新基金成立数量分布情况
资料来源：Wind，山东信托
新基金募集规模分布情况
资料来源：Wind，山东信托
从近两年基金成立情况看，2022年债券型基金发行火爆，但权益类基金（股票型、混合型基金）发行规模同比出现大幅下滑，权益市场新增资金数量有限。但根据国元证券统计，2022年募资规模在历史弱市中表现最好。统计2001年以来的22年内，股票市场年度收益录得为负的年份合计11年，其中2022年募资规模较弱市募资第二名的2018年度仍多募了6339.99亿元。
资料来源：Wind，山东信托
热点回顾
01
2022年新发基金1541只，募资规模近1.5万亿
回顾2022年基金发行市场，可用“弱市高位”来概括。截至2022年12月31日，2022年成功新发了1541只基金，合并发行规模共计14957.89亿元。具体来看，2022年募资规模在历史弱市中表现最好。统计2001年以来的22年内，股票市场年度收益录得为负的年份合计11年，其中2022年募资规模较弱市募资第二名的2018年度仍多募了6339.99亿元；此外，2022年新发基金数量排名历史第二，仅次于2021年；募资规模排名历史第三，虽不及2020年与2021年募资大年，但较2019年仍多募了1202.91亿元。
2022年固定收益类品种成为各基金管理人募资的主流，债券基金发行数量占比明显提升，共发行459只，募资规模高达7194.11亿元，其中中长期纯债基金贡献最大，数量占所有新发债券基金54.25%，发行规模占比79.14%。此外，指数基金中的被动指数型债券基金亦获得了亮眼的表现（以同业存单指数基金、政策性金融债指数基金、中证1000ETF为主），共发行57只，募资规模达3086.51亿元。以上两类固定收益类基金合计募资规模10280.62亿元，占全年总募资规模的68.73%，成为2022年度基金发行市场募资的主要来源。【券商中国】
02
2023年首单公募REITs发售，规模料迎爆发式增长
1月5日，备受瞩目的新年首单民企仓储物流公募REITs——嘉实京东仓储基础设施REIT正式发售。与此同时，一批新产品项目正等待获批。迈入2023年，市场对于公募REITs领域的快速增长充满信心。
根据公告，嘉实京东仓储基础设施REIT认购价格为3.514元/份。该基金于2022年12月30日完成询价，基金管理人通过上交所“REITs询价与认购系统”共收到72家网下投资者管理的256个配售对象的询价报价信息，拟认购份额数量总和为132.344亿份，为网下初始发售份额数量的126.04倍。
公募REITs数量不断扩容的同时，底层资产也日渐丰富。记者了解到，三单公募REITs项目近日已申报至上交所。新申报的项目，底层资产涉及海上风力发电厂、光伏发电以及软件产业园等三个不同领域。其中，中航京能光伏REIT的发起人（原始权益人）为京能国际能源发展（北京）有限公司，联合光伏（常州）投资集团有限公司，专项计划名称为中航-京能光伏1号资产支持专项计划。未来该基金获批，将成为首单光伏发电类公募REIT产品。另一只中信建投国家电投新能源REIT的发起人（原始权益人）为国家电力投资集团有限公司和国家电投集团江苏电力有限公司，专项计划名称为中信建投-国家电投新能源发电1期资产支持专项计划。中金湖北科投光谷产业园REIT的发起人（原始权益人）则为湖北省科技投资集团有限公司，专项计划名称为中金-湖北科投光谷产业园基础设施资产支持专项计划。业内人士表示，新能源项目的受理标志着基础设施REITs试点范围进一步扩大，为盘活风电、光伏发电等新能源资产起到良好的示范效应和带动作用。【经济参考报】
基金组合跟踪
进取型组合
进取型组合持仓及收益情况
当周进取型组合表现情况
进取型组合净值走势
稳健型组合持仓及收益情况
当周稳健型组合表现情况
稳健型组合净值走势
行业均衡组合持仓及收益情况
当周行业均衡组合表现情况
行业均衡组合净值走势
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