一、39家公司成创新层幸运儿 九鼎自愿放弃
全国中小企业股份转让系统公布了新三板创新层正式名单，共有953家企业进入创新层。与18日公布的初步筛选结果920家相比，数量增加33家。其中，包括九鼎集团在内的6家企业调整出创新层，39家企业成为幸运儿，补进创新层。
二、新三板保荐券商之痛：兴业证券遭调查波及相关公司
上市公司被查，波及保荐券商；券商遭调查，波及新三板保荐公司。这样的戏码如今在资本市场频频上演。新三板的公司们躺着被“虐心”，也是苦只能往心里咽。
近日，因欣泰电气涉嫌欺诈发行，保荐人兴业证券被推到了风口浪尖上。兴业证券随后被证监会立案调查，其保荐项目将被暂停受理。这也让这起事件发酵至新三板，拟IPO的新三板挂牌公司古城香业6月14日收盘暴跌15.7%，每股报6.71元。历经半年之久才通过上市辅导验收的古城香业，也许怎么也想不到，其最终栽在了自己的保荐机构手上。
三、放弃新三板转战A股 桂林银行等银行前途未卜
筹备一年之后，桂林银行突然宣布暂停申请挂牌新三板引起不少投资者的关注。
近日桂林银行发布公告称，将于6月24日举行的股东大会上审议《关于暂停向证监会申请股票在全国中小企业股份转让系统挂牌并适时启动在公开市场发行股票的议案》。
此前桂林银行行长曾对外表示：“该行终止新三板挂牌事宜主要是由于自身发展战略调整，希望条件成熟可以直接争取主板上市。”对于桂林银行在资本市场的具体的发展规划，记者致电办公室相关负责人进行了解，但截至发稿并未取得有效反馈。
挥别新三板，桂林银行选择了更为艰难的IPO之路，且不论未来发展的盈利能力，单从目前IPO排队银行经验来看，桂林银行的上市很难在近几年实现。
根据证监会官网数据统计，目前有23家银行在排队等待IPO，其中大多数银行准备时间超过5年，在公司治理、股改等方面经过漫长的规范历程。另一方面，虽然IPO再度向银行开闸，几家较早前过会的城商行只差临门一脚，但是截至目前仅核发江苏银行1家，23家银行消化完毕仍需时日。
新三板也好，IPO也好，对于城商行来讲，选择何种渠道在资本市场融资还需考量自身需求与发展水平。
四、西安同大募资2亿 股东杨幂与投资方签对赌协议
6月21日消息，新三板公司西安同大(830951)因背后的股东杨幂而备受关注。西安同大昨日公布公司获得上海尚世影业有限公司(以下简称：尚世影业)投资2.25亿元。作为西安同大的股东，杨幂及其经纪人曾嘉、执行经纪人赵若尧共同与尚世影业签下了“对赌协议”。
2016年6月20日，西安同大宣布向尚世影业定向发行285万股股票，发行价格为78.95元/股，完成募资2.25亿元。此外，西安同大2015年10月向尚世影业转让出95万股股份。交易完成后，尚世影业持有西安同大20%股份，成为西安同大的第5大股东。
此次交易中，杨幂携其团队与尚世影业签署了对赌协议。双方约定，若西安同大在2015-2017 年三年累计实际实现的税后净利润低于3.1 亿元，则尚世影业有权要求杨幂等人回购不超过285万股的西安同大股份。同时，西安同大若出现实际控制人、核心管理人员、核心艺人其中有离任、退出经营管理工作或解除与公司的独家演艺代理关系的情形，也会触发回购条款。
资料显示，西安同大2015年、2014年的营业收入分别为1.4亿元、2096.69万元，净利润分别为8119万元、256万元。尚世影业上海东方娱乐传媒集团旗下的全资子公司，业务涵盖影视投资、制作等全产业领域。
五、金达莱拟募资1.82亿元 因资金占用无缘创新层
新三板挂牌企业金达莱(830777)拟募集资金不超过1.82亿元，遗憾的是，公司虽然满足创新层的标准一、标准三，但因实控人资金占用问题未能进入初次创新层的大名单。
公告显示，金达莱拟以26元每股的价格发行不超过700万股，预计募集资金不超过1.82亿元。公司称，本次定增主要为抓住污水处理领域良好的市场机遇，助推公司承接区域性打包建设项目及PPP项目，同时加快海外市场的开拓及布局。
资料显示，金达莱于2014年6月5日在新三板挂牌，转让方式为做市转让。主营业务是污水处理成套设备的研发、生产与销售。年报显示，金达莱2015年、2014年分别实现营收5.04亿元和3.09亿元；净利润分别为2.52亿元、1.24亿元。显而易见，金达莱的盈利能力很突出。并且按照创新层的分层标准，公司的各项指标同时满足标准一和标准三。
具体情况为：最近两年加权平均净资产收益率平均不低于10%，公司总股本2亿股，且最近成交的60个做市转让日的平均市值不少于50亿元；2015年末股东权益为6.32亿元；目前做市商家数达11家，合格投资者超过400人。
今年4月6日，金达莱收到了江西将管局行政监管措施的决定书。公司存在的问题主要是公司控股股东、实际控制人存在资金占用情况，且资金占用情况未作临时公告。
因此，金达莱未能满足《全国中小企业股份转让系统挂牌公司分层管理办法》第七条“最近12个月不存在以下情形”的相关规定，暂时未能进入创新层。
此外，据不完全统计，另外还有14家新三板挂牌企业因违规无法进入创新层，同样因资金占用问题未能进入创新层的企业还有唐人通服(430595)。
六、粤三板公司盈利能力胜出部分区域再推创新层奖励
广州开发区发展改革和金融工作局有关负责人表示，为扶持广州开发区内企业，该区支持企业在新三板挂牌交易，对成功在新三板挂牌的区内企业最高给予100万元的补贴，对进入新三板最高层的挂牌企业，再给予50万元奖励。
“以广东进入创新层的公司为例，绝大多数挂牌企业是符合标准一和标准二的，而这两个标准主要侧重于考察企业的盈利能力和成长性。这充分证明广东挂牌企业质地相对较好，具有投资价值。”6月22日，广东新三板公司协会李光会长在接受21世纪经济报道记者采访时表示。
根据该会统计，截至2016年6月13日，广东挂牌企业家数为1087家，占全国挂牌数量之比超过一成，达14.30%。其中，广东辖区(不含深圳，以下同)挂牌企业数量达593家，占比为7.81%。
从挂牌企业所属地域来看，广州挂牌企业数量移居首位，达222家，东莞市和珠海紧随其后。
在进行创新层的挂牌企业中，广东辖区进入创新层的家数为140家。
七、九鼎回应：两大理由促使公司暂时放弃进入创新层
经过一周时间的公示期后，新三板创新层挂牌企业名单最终尘埃落定。
同创九鼎投资管理集团为“自愿申请放弃”进入创新层，根据《分层管理办法》的规定，特将包括九鼎在内的自愿申请放弃进入创新层的3家挂牌公司调整出创新层挂牌公司名单。
该名单公布后不久，九鼎集团也对主动申请暂不进入创新层一事进行了情况说明。九鼎集团表示，公司主动申请暂不进入创新层主要有两个理由：一是业务方面的考虑；二是信息披露方面的考虑。
第一，对于业务方面的考虑，九鼎解释如下：
2014年4月，九鼎集团在全国中小企业股份转让系统挂牌。挂牌之初，九鼎集团主要通过其下属企业昆吾九鼎投资管理有限公司开展私募股权投资管理业务，这也是九鼎集团的主要业务。2014年前，公司90%以上的收入来自其私募业务。
经过两年多的发展，公司目前的主要业务已包括证券、期货、保险、公募、私募、个人风险投资管理、不良资产投资、房地产、技术服务、通信设备制造等多项金融及非金融业务，是一家开展多种业务经营的综合性企业集团。2015年度九鼎集团实现营业总收入约25.26亿元，其中非私募业务实现收入约19.63亿元，占比约77.71%；私募业务(基金管理费收入、项目管理报酬)实现收入约5.63亿元，占比约22.29%。
目前，虽然私募业务已是九鼎集团众多业务之一，且占比相对较小，但私募业务作为公司经营时间最长的业务，经营模式最成熟、业绩回报最稳定。而公司挂牌后发展的其他各类业务(以下简称“新办业务”)虽都取得了快速、良好的发展，占比也已超过私募业务，但该等新办业务经营时间相对较短、所占比重还不足够大，业绩尚未完全释放。
而《分层办法》对创新层挂牌公司在未来持续盈利能力、增长速度、市值规模等方面提出了较高要求。公司考虑到其新办业务尚未足够成熟、稳定，如此时公司直接进入创新层，可能会为公司以后的经营及发展带来不必要的压力和负担。
第二，关于信披方面的考虑，九鼎表示：
公司作为一家在股转系统挂牌的公众公司，及时、准确、全面进行信息披露是公司的法定义务。而公司目前开展多项金融及非金融业务，下辖A股上市公司、股转系统挂牌公司等公众公司，持有证券、期货、公募、保险等金融牌照，业务遍及国内外，公司本身、下属各公众公司、各金融持牌主体、各海外经营主体均须按照相关的规定进行信息披露，这对公司如何合规、高效进行信息披露提出了较高的要求。
相较基础层挂牌公司，《分层办法》对创新层挂牌公司在信息披露方面提出了更高的要求。基于目前公司业务种类较多、下属多个公众公司、持有多个金融牌照、业务遍及国内外、正在实施重大资产重组等情况，公司认为尚需要一定的时间对涉及公司整体、各项业务、下属各公司及重组停牌的信息披露工作进行系统梳理，并进一步建设更强大的信息披露体系、制定更完备的信息披露制度，以便更加满足股转系统对创新层挂牌公司在信息披露方面的高标准、严要求。
综上，基于上述业务经营以及信息披露方面的考虑，公司经慎重研究决定：主动向股转公司提出暂不进入创新层的申请并获批，计划待未来条件成熟后，再择机申请进入创新层。
此外，九鼎方面强调称，“公司选择主动申请暂不进入创新层既不影响公司正常业务经营、信息披露，也不影响公司股票的做市交易及流动性，更不影响公司务实发展，不断提升公司内在价值。”
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