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【天和早报】2016.05.12 星期四

【天和早报】2016.05.12 星期四 天和投资
2016-05-12
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导读:高效的一天,从《天和财经早报》开始!



宏    观

1、李克强:部署促进消费品工业增品种提品质创品牌,更好满足群众消费升级需求;决定进一步精简投资项目报建审批,以改革营造更加便利的投资环境;通过《长江三角洲城市群发展规划》,培育更高水平的经济增长极,拟到2030年全面建成有全球影响力的世界级城市群。

2、张高丽:中国4月份M2增长较3月放缓。中国经济面临下行压力,但将能够实现今年的经济增长目标。中国将通过包括破产在内的措施来降低经济中的杠杆,但不会实施大规模的刺激措施。全球经济复苏疲弱且面临不确定性,但中国经济仍具备韧性。

3、张高丽:中国经济发展长期向好的基本面没有变;中国将继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策。

4、发改委:一季度,全国创业投资市场可投资本存量增加18.4%,总规模超过4000亿元。

5、发改委:5月12日0点将上调国内汽柴油限价,汽油每吨上调120元、柴油每吨上调115元。

6、发改委:今年以来,大众创业万众创新继续呈现出良好发展态势;一季度全国创业投资市场可投资本存量增加18.4%,总规模超过4000亿元,继续保持上升态势。

7、发改委、交通部:联合印发《交通基础设施重大工程建设三年行动计划》。2016-2018年,拟重点推进铁路、公路、水路、机场、城市轨道交通项目303项,涉及项目总投资约4.7万亿元。

8、国土部:下达2016年全国土地利用计划,明确要加强和改进土地计划管理,从今年起土地计划以土地利用总体规划为控制,实行3年滚动编制、分年度下达。对各省区市2015年未完成处置的闲置土地,等面积扣减2016年计划。

9、国税总局局长:明年起,将积极推进增值税立法等准备工作,从而形成国内完善、国际先进的中国增值税制度。

10、新华社:中国经济运行是“ L”型走势,“L”型是一个阶段,不是短时间能变化的。权威人士近日对中国经济形势的此番分析,引发各界广泛关注。在“十三五”开局之年,面对“L”型走势,不管是宏观政策取向,还是微观应对,都应保持必要的定力。

11、央行:中国与摩洛哥两国央行签订双边本币互换协议,规模100亿元人民币,有效期三年。

12、央行:中国央行公开市场昨日进行800亿元7天期逆回购操作。另外,公开市场有1000亿元(更正:非1300亿元)7天期逆回购到期。


  行   业 

1、食品:国务院办公厅近日印发2016年食品安全重点工作安排。其中提到,加快完善食品安全法规制度,健全食品安全标准体系,加大食用农产品源头治理力度,强化风险防控措施,加强食品安全监管能力建设等。

2、银行:近日银监会牵头召开了投贷联动试点工作启动会,部署了第一批试点具体工作,标志着投贷联动试点正式进入实施阶段。

3、银行:银行票据业务结构正在发生转变,在“买入返售”等业务受到交易对手限制而出现大幅萎缩之际,不占用信贷规模的“票据资管计划”成了银行票据结构调整的方向。多家商业银行表示,2016年将继续扩大应收款项业务的安排,将重点支持风险可控且收益率相对较高的票据资管业务。

4、银行:据财新记者从多位银行人士处获悉,银监会确实进行过窗口指导,要求不得新发分级型理财产品。不仅是部分城商行,而是所有发过分级型理财产品的银行,均被窗口指导。

5、保险保监会称,6月底,商业车险改革试点将推广到全国其他18个省市;截至4月29日,甘肃已经上线。

6、能源:各有关省区市和国务院国资委已经制定并报送煤炭、钢铁化解过剩产能初步方案,细化分解目标并提出时间表。待批复后,去产能将进入全面执行期。

7、邮政:国家邮政局发布2015年全年邮政行业业务总量完成5078.7亿元,同比增长37.4%。全年快递业务量完成206.7亿件,同比增长48%;快递业务收入完成2769.6亿元,同比增长35.4%。

8、通信:“十三五”期间,中国将构建形成卫星遥感、卫星通信广播、卫星导航定位三大系统,基本建成国家民用空间基础设施体系,提供连续稳定的业务服务

9、电视:“体育大年”刺激了中低端产品的外销需求,中国液晶电视出口一季度实现逆势增长,累计出口约1440.1万台,同比增11.92%。

10、汽车:中汽协称,中国4月份汽车销量报212万辆,同比增长6.3%(前值增长8.8%)。中国4月份乘用车销量报178万辆,同比增长6.5%(前值增长9.8%)。

11、汽车:因政策调整而暂停了近半年的上海新能源免费牌照申领和办理,终于在5月份重启。但并不是之前订车的人,都能通过资格审查,获得牌照。对于新能源车牌,此次细则还进一步明确了“三年内不得过户”的细节。

12、医药卫生:卫计委将持续深化医药卫生体制改革,大力推进健康中国建设和健康老龄化,制订并实施“十三五”护理事业发展规划纲要。重点开展加快发展老年护理,加强护理院、康复医院及临终关怀机构建设等多项工作。

13、房市:绿地控股集团董事长张玉良认为,过去“大拆大建”式的城市化建设已经基本结束,房地产全行业整体扩张、房价单边上涨的时代渐行渐远。行业的“长期拐点”已经来临,新的市场形势对产品提出了新需求。


股    市

1、A股:
板块涨跌参半,农林牧渔、医药、酿酒食品、铁路基建等涨幅居前,ST板块、虚拟现实、手游等领跌。

2、港股:香港恒生指数收盘跌0.9%,报20055.29点。

3、美股:美股集体收跌,零售板块领跌。道指下跌217.23点或1.21%,报17711.12点%;标准普尔500指数下跌19.93点或0.96%,报2064.46点;纳指下跌49.19点或1.02%,报4760.69点。

4、欧股:部分企业季报疲弱拖累欧股多数收跌。英国富时100指数涨0.09%,报6162.49点。法国CAC40指数跌0.50%,报4316.67点。德国DAX指数跌0.70%,报9975.32点。

5、两融:截至5月10日,上交所融资余额报4867.70亿元,较前一交易日减少30.18亿元;深交所融资余额报3593.72亿元,减少29.56亿元;两市合计8461.42亿元,减少59.74亿元。

6、新三板:5月11日合计挂牌7092家公司,当日新增11家,成交金额5.37亿,其中做市转让3.04亿,协议转让2.33亿。

7、上市公司重要公告:金运激光拟收购致趣广告,奥维通信拟18.6亿元对价收购雪鲤鱼全部股权,中国中冶1至4月新签合同额1486亿元同比增50.2%,西南证券股东渝富集团完成增持计划耗资逾8.7亿元,农产品实控人增持1%股份。

8、香港交易所:一季度净利润14.3亿港元,上年同期15.8亿港元。一季度基本每股收益1.19港元,上年同期1.35港元。一季度收入及其他收益27.5亿港元,上年同期28亿港元。一季度沪港通产生的收入及其他收益3500万港元。一季度沪股通日均成交减少35%。

9、中证协:发布2015年证券业“成绩单”:证券公司全年实现营业收入5 751.55亿元,同比大幅增加120.97%;实现净利润2 447.63亿元,同比大幅增加153.50%;营业收入和净利润均创历史最好水平。

10、证监会:有报道称,证监会已经叫停上市公司跨界定增,涉及互联网金融、游戏、影视、VR四个行业。比如水泥企业不准通过定增收购或者募集资金投向上述四个行业。同时,这四个行业的并购重组和再融资也被叫停。

11、证券时报:国内某大型券商投行人士透露,该人士正在参与一个游戏项目及一个影视项目,游戏、影视等行业目前遵从“一事一议”原则,具体而言,并购或定增收购“不盈利仅讲故事的标的”将被禁止,一般的项目并未被全面叫停。

12、中证报:物价运行对货币政策放松既不构成显性约束,也难提供进一步放松的理由。短期内可能很难看到降准降息等大力度的货币政策放松。在银行超储率有所下降、杠杆率提升增加流动性波动风险的情况下,预计6月中下旬将是货币政策操作的密集期。

13、安信证券徐彪:A股限售股解禁高峰渐近,4月份定增解禁市值大约是400亿元,5月份是800亿元左右,6月份可能要达到2000多亿元的规模。所以,向前看,市场可能会面临解禁压力逐渐变大。

14、交行连平:中国1-4月份平均通胀率2.2%,未来仍有上行可能;但目前不存在明显的通胀压力,货币政策应稳健中性。未来PPI同比跌幅将持续收缩,但收窄的速度会放缓,负增长态势至少会延续至第四季度。

  债   市 

1、国债:中国5年期国债发行利率2.6992%,预期2.66%;投标倍数2.89。

2、山西煤企:山西七大煤企一季度末负债总额已超过1.19万亿元,与山西省2015年全省生产总值几乎相当。七大煤企之一的晋煤集团债券发行利率飙升,较同评级债券平均溢价300基点以上。

3、WIND:5月份将迎来债券市场天量偿还潮,总偿还量达1.67万亿元(包括1.66万亿到期偿还债券),数量和规模都超去年同期的2倍;海通证券表示,随着去产能推进和低评级债券大量到期,更多违约事件将浮出水面,违约将呈常态化。


期    市

1、石油:美国原油库存下降以及产量下滑,原油大幅收高。WTI原油6月期货收涨1.57美元或3.52%,报46.23美元/桶,创逾6个月收盘新高。ICE布伦特原油7月期货收涨2.08美元或4.57%,报47.60美元/桶。

2、黄金:美元走软期金从近两周来低点反弹,纽约商品交易所6月黄金期货收涨10.7美元或0.9%,报1275.5美元/盎司。

3、金属:受美元下跌支撑,伦敦基本金属集体收涨。期铜上涨0.5%,报4708美元/吨;期铝上涨0.6%,报1564美元/吨;期镍上涨2.1%,报8885美元/吨;期铅上涨1.5%,报1772美元/吨;期锡上涨0.5%,报17225美元/吨;期锌上涨3%,报1903美元/吨。

4、普氏能源资讯:欧佩克4月原油产量为3252万桶/日,环比增产14万桶/天,因伊朗和伊拉克产量大增。

5、英国商品研究所:LME铝价下半年料将平均在1500美元/吨;LME铝价2017年料为1580美元/吨;预计中国供应将增加,抑制价格走势。

6、大商所:交易所将根据市况对不同上市品种、合约,对部分或者全部的会员、客户,制定交易限额;具体标准另行公布,套期保值交易的开仓数量不受限制。

7、郑商所:自2016年5月13日夜盘起,郑州商品交易所菜粕品种停止执行“对特殊法人、资产管理以及风险管理子公司三类账户交易手续费减收50%”的政策。

8、高盛:将三个月金价预估上调至每盎司1200美元(此前预期为1100美元)。预计金价6个月、12个月价格分别为1180美元、1150美元(此前预期分别为1050和1000美元)。

9、瑞信:最新渠道分析显示,5至6月大部分钢厂的订单月环比维持稳定。近期钢铁价格的大跌符合预期,预计行业业绩表现积极的势头将会持续。


汇    市

1、人民币:人民币兑美元中间价报6.5209,较上日上调24个基点。美元兑人民币在询价交易系统中收报6.5120元,较前一交易日跌35个基点。

2、美元:

六连升后美元指数从两周高位回落,跌0.47%,报93.82。英镑兑美元震荡交投于1.4450,仍受退欧忧虑施压。欧元兑美元小幅反弹升0.5%,报1.1427。美元兑日元跌0.84%,报108.42。澳元兑美元涨0.1%,报0.7380。

3、高盛:美元大跌势头已结束,随着货币政策正常化,美元未来两年将上涨15%。

4、美银美林:将欧元兑美元年底预期从1.00调至1.08;将澳元兑美元年底预期从0.65调至0.69;将纽元兑美元年底预期从0.59调至0.63;将美元兑加元年底预期从1.38调至1.36。

5、瑞穗银行张建泰:若在岸与离岸人民币汇差进一步扩大,中国央行可能利用人民币中间价来锚定汇率预期,消除过分看空人民币的市场情绪。






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天和思创投资管理有限公司(简称天和投资)是以证券投资见长的专业资产管理机构。注册和实收资本5000万元。是基金业协会备案的私募基金管理人和会员单位。
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