一、关于“ 预期现金价值 ” 与“ 保证现金价值 ”
国内保险用的是“保证现金价值”，香港保险用的是“预期现金价值”。这是国内保险和香港保险以及全球保险最大的区别。国内保险属于强监管，特点是收益率相对较低，投资限制严格。现金价值100%写进合同的保证条款。在全球保险行业，仅国内保险这样设计。香港保险以及全球其他地区保险公司，几乎都是通过保险公司精算，给投保人一个“预期”。我们知道，香港的储蓄分红险的长期预期收益率可高达7%（复利），实际收益部分是由“保证收益”+“非保证预期收益组成。这意味着，它不是保证的，理论上可能高于或低于预期收益。保险高分红主要依赖于分红实现率，过去香港的储蓄分红险实现率达标情况如何？本期先看下汇总数据~
二、香港主流保险公司储蓄分红险实现率
分红实现率：履行比率也称为分红实现率，是衡量“非保证收益”投资表现的重要指标。根据GN16的指引，所有保险公司需要在其官网公布其分红产品在过去5年内的红利实现率。以便客户了解各大保险公司的真实派发红利与当初保险计划书上所列的差距。履行比率越高，该产品更值得信赖。
总现金价值比率：实际到手的现金价值和计划书上演示预期现金价值的比值。分红实现率越高，意味着产品越值得信赖，保险公司的实力，经营情况越好。
（说明：总现金价值是客户持有保单的真正价值, 周年红利和终期红利会受到各种因素的影响（比如提前退保、身故等影响）从而导致数据并不准确，有波动。对于持有保单的客户而言，直接参考“总现金价值比率“即可。）
○ AIA-友邦 ○
1、【充裕未来】系列，曾是热卖的美元储蓄分红险之一，也是目前盈御多元货币系列前身。可以看到，充裕未来系列所有产品总现金价值比率都超过了100%。意味着客户实际获得的现金价值，高于计划书上的预期数字。
2021年推出了盈御多元货币，22年的总现金价值比率是100%。目前该系列已升 级到二代“盈御多元货币2”。
2、看下在充裕未来推出之前，友邦热卖人寿储蓄保险【裕满人生】&【爱无忧】，两款产品最早2013年推出，根据公布的分红实现率，实际回报达到了预期的99%；和计划书上的预期收益高度吻合，投资成绩非常可观。
3、【简爱.延续】系列，也几乎100%
<友邦重疾险的分红实现率也非常不错>
不少客户选择香港重疾产品，也是冲着保额有分红可增值、抵御通货膨胀的特点。2015年前后友邦当时的重疾险是「加裕倍安保」和「加裕智倍保」
总结：从2022年友邦公布的成绩单来看，友邦的分红实现率表现相当稳定。尤其在近几年金融领域出现不少黑天鹅的情况下，能做到计划书中的展示的预期收益，不仅代表友邦本身的投资实力强劲，也代表友邦对待投保人负责的态度。相信未来友邦的产品在回报率达标方面，也依然会以100%兑现的为基础目标，努力做到更高履行比率回馈客户。以下是其他主流保险公司的实现率数据，同样优秀。供参考~
储蓄产品
重疾保障
○ ManuLife-宏利 ○
「赤霞珠终身寿险计划2（美元/港元）」
「创富传承保障计划」
「丰誉传承保障计划」
「宏达储蓄保障计划」
「活耀人生危疾保（美元/港元）」
「悠然危疾保」
「心爱一家保」
Dividend realization rate
「人寿保障及储蓄-储蓄为主」
「人寿保障及储蓄-保障为主」
「人寿保障及储蓄-储蓄为主（停售）」
「人寿保障及储蓄-保障为主（停售）」
「危疾保障」
「危疾保障（停售）」
Dividend realization rate
「富饶传承储蓄计划（停售）」
「尚裕终身寿险」
「首选健康保1000」
万通分红实现率附注（储蓄/重疾）
Dividend realization rate
「盛世 • 传家宝2（尊尚版）」
「心惠保寿险计划」
「守护168 危疾保障（停售）」
Dividend realization rate
「盈聚未来储蓄计划」
「盈聚未来寿险计划（卓越版）」
「盈聚未来储蓄寿险计划（优越版）」
「卫你所爱寿险计划」
「危疾全守卫」
「好安守危疾保障计划」
Dividend realization rate
各产品的2022年归原红利的履行比率
各产品的2022年终期红利或特别红利的履行比率
Dividend realization rate
「目标5年计划等」
「非凡人生终身寿险计划」
「守跃保险计划」
「挚守护危疾」
「挚全护您危疾」
附：各保险公司履行比率查询网址
