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德翔海运,递交IPO招股书,拟香港上市,摩根大通、招商联席保荐

德翔海运,递交IPO招股书,拟香港上市,摩根大通、招商联席保荐 嘉銮投资
2024-05-31
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2024年5月30日,来自台北德翔海运有限公司 T.S. Lines Limited (前称德翔集团股份有限公司 TS Group (Global) Limited)(以下简称“德翔海运”)向港交所递交招股书,拟在香港主板挂牌上市。这是继其于2022年10月28日、2023年4月28日先后递表失效之后的再一次申请。



德翔海运招股书链接:

https://www1.hkexnews.hk/app/sehk/2024/106511/documents/sehk24053001570_c.pdf



主要业务

德翔海运,自2001年成立以来,一直深耕于亚太地区的货柜航运领域,特别是在大湾区出发的频繁服务上已有20年的丰富经验。根据德路里报告的数据,至2024年1月1日,德翔海运在亚太地区的货柜航运公司中位列第六,而在全球货柜航运公司中则排名第21,展现了其强大的船队规模和行业地位。

截至2023年12月31日,德翔海运的货柜航运网络已扩展至全球19个国家及地区,覆盖了49个主要港口,并提供了43条航线服务。其中,在亚洲地区,公司运营了40条航线,覆盖了16个国家及地区。值得一提的是,根据德路里报告,在2023年12月,无论是从大湾区至日本、印度洋及大洋洲的航线服务量,还是按大湾区至日本、菲律宾、印度及大洋洲各贸易航线的每周靠港次数来看,德翔海运都是行业内提供频繁服务和广泛港口覆盖的三大主要参与者之一。

德翔海运不仅独立运营其航运网络,还通过与其他承运人订立的多种安排来扩展其服务范围,这些安排包括联营航线服务、舱位互换及舱位租赁等。截至2023年12月31日,公司运营了10条独立服务、20条联营航线服务、13条通过舱位交换安排的服务以及两条通过舱位租赁安排的服务。

在船舶资源方面,截至2023年12月31日,德翔海运拥有合共43艘船舶,其中包括32艘自有船舶和11艘租用船舶,总运力达到了89,818 TEU。此外,公司还订购了5艘7,000 TEU的船舶,其中3艘预计将在2024年6至11月期间交付,其余2艘则预计分别在2026年和2027年交付。

德翔海运的收入主要来源于其货柜航运服务以及其他与货柜航运相关的服务,如滞期费、滞留费、舱位费和其他航运附加费等。这些多元化的收入来源为公司的稳定运营和持续发展提供了坚实的基础。



股东架构
招股书显示,德翔海运在上市前的股东架构
陈氏家族集团(陈德胜、庄壮丽夫妇,以及他们的子女陈劭翔先生、陈依琦女士),合计持股44.21%,通过Maritime Legacy

Sharafuddin先生,通过Clariant Investments持股44.21%;

吴尚鹰先生,持股9.14%,通过Kentship Holdings
洪英正先生,持股2.12%,通过Crane Movement
周宜强先生,持股0.32%,通过CICHK


管理层

德翔海运的董事会架构严谨且多元化,由8名董事共同构成。其中,5位是执行董事,他们分别是陈德胜先生担任董事会主席及首席执行官,庄壮丽女士、涂鸿麟先生担任总裁、周航敏先生担任总经理,以及陈劭翔先生出任副总裁。

除了执行董事外,董事会还包含3名独立非执行董事,分别是吴荣贵先生、张山辉先生和杨豊彦先生。

此外,公司高管团队中还包括高级副总裁黄仁杰先生。



公司业绩
招股书显示,在过去的2021年、2022年和2023年,德翔海运的营业收入分别为18.37亿、24.43亿和8.75亿美元,相应的净利润分别为10.78亿、10.75亿和0.20亿美元。


中介团队

德翔海运是次IPO的中介团队主要有:摩根大通、招商证券国际为其联席保荐人、整体协调人;毕马威为其审计师;海问、Allen Overy Shearman Sterling分别为其公司中国律师、公司香港律师;金杜、史密夫斐尔分别为其券商中国律师、券商香港律师;德路里航运咨询为其行业顾问。

本文来源于:瑞恩资本ryanbencapital

END



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