2017年印度和东南亚PE-VC技术投资达180亿美元

印度和东南亚地区电子商务和金融技术的普及率提高了投资者对这些国家科技创业公司的兴趣。

根据Kroll and Mergermarket发布的名为“保持领先地位：投资于印度和东南亚的颠覆性技术”的报告，私募股权和风险投资者在2017年的技术交易投资额几乎增长了两倍，达到180亿美元，而2016年的投资额为65亿美元。根据报告，2018年第一季度，有记录的170项技术交易价值26亿美元。

在未来12-24个月内，随着更多可投资目标开始达到规模和增长阶段，这两个地区可能会看到更稳定的国际利益和收购。

印度的市场规模，占据了投资的绝大部分份额；其次是新加坡，科技投资稳步上升。自2015年以来，新加坡一直是该地区继印度之后的第二大市场，占交易金额的33%和交易数量的10%。印尼也在投资者的关注之中。

2015年至2018年第一季度，新加坡有218笔交易，交易总额为115亿美元。

虽然国内基金在印度和东南亚地区更为突出，但外国投资者在过去几年也增加了对这一地区的兴趣和影响力。然而，他们仍然愿意与当地投资者一起投资。

该报告显示，自2015年以来，印度投资者参与了40%的投资案例，20%来自东南亚。另一方面，美国投资者参与了25%的投资案例，其次是日本和欧洲，分别占总投资的5%和4%。

战略企业买家也对该地区越来越感兴趣，他们希望通过投资技术和创新来保持竞争优势。虽然大型企业已经建立了自己的风险投资部门，如软银、谷歌、阿里巴巴和思科等，但其他一些企业则选择与金融投资者合作分担风险并获得更广泛的资本池。

“由于传统银行继续面临来自印度不良贷款和越来越多东南亚地区的压力，寻求资本的技术公司已转向私人投资者。”Kroll董事总经理兼南亚地区负责人Reshmi Khurana解释说。

“与此同时，这些地区的政府通过政策举措为数字化和技术投资提供了肥沃的土壤，通过与传统银行孵化科技基金或启动电子政务项目来数字化政府服务，吸引对企业解决方案等辅助行业的投资。” 她补充说。

电子商务

可寻址的人口众多、智能手机越来普及、印度和东南亚支付系统的数字化，使得电子商务占了2015年以来印度和东南亚PE-VC技术投资数量的16%，投资金额的25%。2017年，共有88项交易，价值37亿美元。

根据淡马锡和谷歌的研究，东南亚互联网人口被认为是增长最快的，目前约2.6亿，到2020年预计将达到4.8亿。

2017年，印度电子商务公司获得该地区投资的大部分72%，该国电子商务由Flipkart领导，其在2017年获得软银25亿美元的投资。

 印尼排名第二，自2015年以来，PE-VC电子商务投资数量为该地区的12%，投资金额为3%。印尼电子商务初创公司Sale Stock获得2,700万美元融资。

 新加坡电子商务投资数量为该地区的5%，投资金额为2%。在线时尚市场Zilingo从红杉资本印度和Burda Principal Investments募集了1,700万美元。

马来西亚和越南，其蓬勃发展的消费市场也提供了更高风险调整回报的承诺。

金融科技

自2015年以来，东南亚和印度的金融科技领域，PE-VC交易数量的58%和交易金额的82%投向印度；其次是新加坡，是该地区交易数量的17%，交易金额的8%。报告显示，2015年至2018年第一季度，有201笔金融科技交易数量，交易额为11亿美元。

庞大的无银行账户以及其作为强大区域技术中心的定位使印度成为热衷于金融科技的投资者的有吸引力的目的地。不过，该报告指出，为了在较长时间内取得成功，该国的监管支持需要赶上。2017年，印度数字借贷平台Capital Float在其C轮融资中筹集了4,500万美元，近期D轮融资迎来了亚马逊的2,200万美元。

另一方面，新加坡金融管理局已经设立了2,100万美元的拨款来推动金融科技的发展，尤其是人工智能和数据分析。去年，总部位于新加坡的在线个人财务比较门户网站Moneysmart筹集了1,000万美元。

此外，印尼在线消费贷款服务UangTeman在其B轮融资中募集了2,000万美元。

“一个基本的投资考虑因素是金融科技公司是否能够经受住新兴和不断发展的准则和限制的考验，因为立法者试图协调增长的必要条件和保护这一部门所需的指导方针和法律的需求。”