个人养老金来了，怎么交才能体面的养老？- 大数跨境

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个人养老金来了，怎么交才能体面的养老？

股神派

2022-04-25

导读：导语：4月21日，《国务院办公厅关于推动个人养老金发展的意见》公布。这意味着，各方关注已久的个人养老金制度正式“出炉”。

导语

4月21日，《国务院办公厅关于推动个人养老金发展的意见》公布。这意味着，各方关注已久的个人养老金制度正式“出炉”。

一、个人养老金制度

近年来，我国的出生率逐年下降。根据国家统计局公布的数据显示，2021年我国出生人口为1062万，出生率约为0.752%；死亡人口1014万人，死亡率0.718%，人口净增长只有48万，自然增长率0.034%。

从出生率来看，2022年的死亡人数很可能超过出生人数。联合国最初预测的中国人口负增长将出现在2034年左右，现在提前了十多年，今年很可能实现人口负增长。

除了出生率，人口老龄化问题也不容忽视。2022年，我国60岁以上老年人口占总人口的比重达到20%，正式进入老龄化社会。人口老龄化带来的影响绝不仅限于养老，也绝不仅限于老年人，而是经济社会政治文化的全局性、总体性问题。

长期以来人口老龄化一直是受到社会各界广泛关注。自2005年以来，养老金就在逐年增加，到2021年，养老金已实现17连涨，增幅达到4.5%。事实上，今年年初，官媒《中国经济周刊》就发表了养老金18连涨的重要文章，讨论2022年养老金涨幅在4%至5.5%之间，释放出了一个积极的信号。

我国的养老保险体系分为三个支柱，分别是基本养老保险、职业年金和企业年金、个人养老金，个人养老金是第三支柱。其中，基本养老保险是第一支柱，覆盖人数已经超过10亿人；职业年金和企业年金是第二支柱，这些年也在不断发展，参加人数超过6000万；个人养老金是第三支柱，因为没有相关制度出台，参加人数一直处于低位。

随着意见的公布，个人养老金的制度设计也明晰了。在参保人员范围方面，参加了职工养老保险和城乡居民养老保险的人，能参加个人养老金。也就是说，没有参加这两种基本养老保险的话，是不能参加个人养老金的。

个人养老金是自愿参加的，不是强制参加的，想参加就买，不想参加就不用买，不强迫参加。

而且个人养老金实行个人账户制度，完全是个人缴费，没有其他缴费主体，也就是完全是自己掏钱。具体缴费方面，每年缴纳个人养老金的上限为12000元，限制缴纳金额主要是为了避免高收入群体通过这一渠道避税，从而进一步拉大收入差距。

在领取方面，领取方式比较灵活，个人养老金可以按月、分次或者一次性领取，比只能按月领取的基本养老金要更灵活。不过，要达到领取基本养老金年龄、完全丧失劳动能力、出国（境）定居等情形才能领取，领取方式一经确定不得更改。

按照意见，个人养老金资金账户资金用于购买符合规定的银行理财、储蓄存款、商业养老保险、公募基金等运作安全、成熟稳定、标的规范、侧重长期保值的金融产品，参加人可自主选择。

个人养老金跟在银行存款有些相同的地方，但又有本质的区别。

第一，个人养老金是封闭运行的，一般不能提前支取，而银行存款可以提前支取，但会有利息损失。

第二，个人养老金可以投资，可以买符合规定的银行理财、储蓄存款、商业养老保险、公募基金这4类金融产品。这些金融产品是经过筛选的合格产品，既有收益性，也有安全性，可以实现保值增值，增值概率大。而银行存款只能领取固定利息。

第三，个人养老金可以享受个税优惠，预计可以递延缴纳个税，到领取的时候才缴纳个税，而且在领取的时候也会有纳税优惠，可以减轻个人负担。

参加个人养老金，其实是多了一份长期的“理财产品”，让自己退休后能多领一份钱，跟基本养老保险是并行不悖的。

二、养老金概念

杭州解百(SH 600814)是一家历史悠久的商业上市公司，诞生于1918年的“浙江省商品陈列馆”，1928年更名为“国货陈列馆”，建国后更名为“百货公司”，1994年在上交所上市。依托资本市场，以主业为核心，寻求多种形式的跨界合作,通过杭州全程国际健康医疗管理中心和杭州悦胜体育，向健康医疗、体育等板块进行产业拓展。

杭州解百发布的2021年年度业绩报告称，2021年营业收入约21.29亿元，同比增加18.98%；归属于上市公司股东的净利润盈利约3.51亿元，同比增加31.36%；基本每股收益盈利0.49元，同比增加32.43%。杭州解百2021年度权益分派，拟向全体股东每10股派发现金红利1.91元（含税）。

2021 年，杭州解百零售业务实现营收 17.73 亿元，同比增长 18.36%，占主营业务比重为 83.27%，其中联营业务占比 61.48%，自营业务占比 21.79%。奢侈品板块完成 LV、 DIOR、 CELINE 等 54 个重点品牌升级改造，引入 LANVIN、 VALEXTRA、 MOYNAT 等 19 个新品牌，进一步提高奢侈品牌覆盖率，满足客户新鲜感，提高客户黏性。2021 年杭州解百在杭州地区购物中心（含解百）坪效为 5193.73 万元/平方米（营业面积） /年，同比增加 16.72%。

2021 年，杭州解百毛利率为80.48%，同比增加 1.71%；净利率 28.70%，同比增加 2.43%，盈利能力提升。费用率方面，销售费用率下降 0.99%，主要原因：（1）精细化运营：加强品牌互动，在节点进行精准营销，提升营销效率；（2）深挖会员经济：提升会员消费体验感，增加高净值客户黏性，降低获客成本，提升客单价。2021 年杭州解百会员客户 82.69 万人（+29.75%），全年实现会员销售 72.08 亿元（+36.85%）。其中 V5 及以上会员 7505 人（占比 0.91%），贡献销售 24.45 亿元（占比 33.92%）。（3）组织架构优化，成立人力资源中心，推行数字运营，提升管理效能，管理费用率下降4.01%。（4）会计准则调整，摊销未确认融资费用，财务费用率提升 4.37%。

杭州解百为了满足客户多元化需求，布局全程医疗、悦胜体育、线上代运营商百秋网络，协同主业，打造“零售+服务生态圈”。

全程医疗业绩和拓展并进：业绩方面：全程医疗凭借高端会员制健康服务特色，有效承接海外健检以及就医需求回流红利，丰富产品矩阵，增加客户黏性，客流量稳步提升，2021 年实现营收 8979.85 万元（+22.74%），净利润 609.86 万元。拓展方面：Medical Mall 一期的两家医疗机构完成拓店，Medical Mall 二期招商出租率已经达到 100%。

悦胜体育打开崭新局面：2021 年悦胜体育借“双减”政策东风，与新东方达成战略合作， REASON 品牌市场认可度提升，后续发展模式清晰。

线上代运营百秋网络，2021 年杭州解百收到百秋网络股利分红 450 万元，确认公允价值变动 13550 万元。百秋网络是较早聚焦于奢侈品和高端时尚品类代运营的企业，与国际时尚品牌建立长期合作关系。