银行仓位继续提升。2Q24银行股基金仓位为2.64%，环比1Q24上升0.28ppt，主要受银行股表现较好影响。2024年初至今A股/H股银行分别+26.3%/+19.4%，国有大行及部分区域行表现较好。目前银行板块整体仍被基金低配约10.5个百分点，低配程度为历史较高水平，显示银行股仍有加仓空间。
国有大行持仓占比持续提升。2Q24国有行、股份行、区域行仓位分别为0.95%、0.55%、1.06%，环比1Q24分别上升0.18ppt/下降0.06ppt/上升0.10ppt，国有行仓位持续提升。从个股来看，大行仓位普遍提升，工行、农行、建行等仓位上升较快，工行自2018年以来首次进入前三大持仓。2Q24国有行、股份行、区域行持股占持仓比重分别为35.8%、20.8%、40.0%，环比1Q24分别提升3.52ppt/下降4.89ppt/下降0.44ppt，国有大行持仓占比继续提升。
仓位“抱团”情况继续下降。2Q24银行股前三大重仓股（目前为招行、成都、工行）占全部银行股仓位的集中度为 40%，环比下降5ppt，前两大重仓股（招行、成都）集中度为31%，环比下降4ppt。
总结：2Q24银行持仓有所提升，但相对银行板块市值占比及历史持仓水平仍有加仓空间。当前利率下行的背景下银行高股息具有吸引力，银行股快速上涨后短期波动增加、建议根据估值调整幅度择机介入基本面较为稳健的个股。
